웰타워, 공매도 물량 감소... 체감 시장 심리는?

헬스케어 리츠 전문 기업 웰타워(Welltower, NYSE:WELL)의 유통주식 대비 공매도 비율이 지난 보고 이후 7.78% 하락했다.

최근 보고에 따르면 웰타워의 공매도 주식 수는 1,074만 주로, 이는 전체 유통주식의 2.37%에 해당한다. 현재 거래량을 기준으로 공매도 포지션을 커버하는 데 평균 3.93일이 소요될 것으로 예상된다.

공매도 비중이 중요한 이유

공매도 비중은 아직 청산되지 않은 공매도 주식의 수를 의미한다. 공매도는 투자자가 보유하지 않은 주식을 매도하는 것으로, 주가 하락을 예상할 때 사용하는 전략이다. 공매도 투자자들은 주가가 하락하면 이익을 얻고, 상승하면 손실을 본다.

공매도 비중을 추적하는 것은 중요하다. 이는 특정 주식에 대한 시장 심리를 나타내는 지표 역할을 할 수 있기 때문이다. 공매도 비중이 증가하면 투자자들의 비관적 전망이 늘어났다는 신호일 수 있고, 반대로 감소하면 낙관적 전망이 늘어났음을 의미할 수 있다.

웰타워의 공매도 비중 추이 (3개월)



위 차트에서 볼 수 있듯이 웰타워의 공매도 비중은 지난 보고 이후 감소했다. 이는 단기적으로 주가 상승을 의미하지는 않지만, 투자자들은 공매도되는 주식 수가 줄어들고 있다는 점을 주목할 필요가 있다.

웰타워와 경쟁사들의 공매도 비중 비교

기업 실적을 평가할 때 동종 업계 기업들과의 비교는 애널리스트와 투자자들이 자주 사용하는 방법이다. 유사 기업군은 산업, 규모, 업력, 재무구조 등이 비슷한 기업들을 말한다. 10-K 보고서, 위임장 설명서를 읽거나 직접 유사성 분석을 통해 기업의 유사 그룹을 찾을 수 있다.

벤징가 프로(Benzinga Pro)에 따르면 웰타워 유사 기업군의 평균 유통주식 대비 공매도 비중은 6.93%다. 이는 웰타워의 공매도 비중이 대부분의 경쟁사들보다 낮다는 것을 의미한다.

한편, 공매도 비중 증가가 오히려 주가에 긍정적인 신호가 될 수 있다는 점은 흥미롭다. 공매도 물량이 증가하면 향후 공매도 투자자들의 매수세력으로 전환될 가능성이 있기 때문이다.