아틀라스에너지, 2200만 달러 규모 모저에너지 인수…4분기·연간 매출 전망치 하회

아틀라스에너지솔루션스(NYSE:AESI)의 주가가 월요일 상승세를 보이고 있다. 이 회사는 모저에너지시스템즈를 2억2000만 달러에 인수하기로 합의했다. 이번 거래는 1억8000만 달러의 현금과 약 170만 주의 아틀라스 보통주(2025년 1월 24일 기준 20일 거래량 가중 평균 가격으로 4000만 달러 가치)로 구성된다.

아틀라스의 완결 플랫폼과 모저의 분산 전력 솔루션의 결합으로 프로판트, 물류(듄 익스프레스 포함), 분산 전력 분야에서 강력한 포트폴리오를 갖춘 다각화된 에너지 공급업체가 탄생할 것으로 예상된다. 또한 모저의 천연가스 발전 자산(약 212MW)을 통해 아틀라스는 생산 및 분산 전력 시장으로 영역을 확대하며, 완결 작업의 변동성을 완화하는 강력한 거시적 트렌드의 혜택을 받을 전망이다. 더불어 아틀라스의 고객 기반이 특히 퍼미안 분지에서 확대되고, 다른 주요 미국 분지에 대한 접근성도 확보하게 된다.

이번 거래는 즉각적인 이익 증대 효과를 가져올 것으로 예상되며, 2025년 조정 EBITDA는 4000만-4500만 달러로 추정된다. 인수 가격은 2025년 전체 가동 기준 조정 EBITDA의 4.3배에 해당한다.

예비 실적:
아틀라스는 4분기 매출이 2억7000만-2억7200만 달러(컨센서스 2억7670만 달러)로, 중간값 기준 전년 동기 대비 92% 증가할 것으로 예상하며, 조정 EBITDA는 6220만-6420만 달러로 중간값 기준 약 8% 감소할 것으로 전망했다.

2024년 연간 매출은 10억5500만-10억5700만 달러(컨센서스 10억6200만 달러)로, 중간값 기준 전년 대비 72% 증가할 것으로 예상되며, 조정 EBITDA는 2억8790만-2억8990만 달러로 중간값 기준 약 12% 감소할 것으로 전망됐다.

회사는 4분기 말 현금 및 현금성 자산이 약 7170만 달러에 이를 것으로 예상했다. 아틀라스는 2025년 2월 24일 월요일에 4분기 실적을 발표할 예정이다.

주가 동향:
월요일 최근 거래에서 AESI 주가는 1.59% 상승한 24.30달러를 기록했다.