골드로드, 골드필즈의 `기회주의적` 인수 제안 거절...제안 시점·조건 비판

골드필즈(NYSE:GFI)가 골드로드 리소시스(OTC:ELKMF)의 지분 100%를 주당 3.05 호주달러에 인수하는 비구속적 조건부 제안을 제출했다.

지난 3월 7일 제출되어 월요일 공개된 이 제안은 고정 현금 2.27 호주달러와 골드로드의 디그레이 마이닝 지분과 연계된 변동 요소를 포함했다.

3월 21일 기준 이 제안은 골드로드의 기업가치를 약 33억 호주달러(약 20.7억 달러)로 평가했으며, 기업가치는 24억 호주달러에 달했다. 이는 직전 종가 대비 28% 프리미엄이며, 실질가치 기준으로는 최대 54% 프리미엄을 반영한 수준이다.

골드로드는 3월 7일 장 마감 후 이 제안을 받고 검토 후 거절했으며, 이를 '기회주의적'이고 '조건부적'이라고 평가했다. 월요일 골드필즈가 제안을 공개하자 골드로드는 거절 입장을 재확인하며, 이 제안이 회사와 전략적 자산의 가치를 크게 저평가했다고 주장했다.

제안 시점이 유지보수와 장비 고장으로 인한 일시적 생산 차질과 맞물렸으며, 그루예르 광산의 계획된 지하 확장의 잠재적 가치를 반영하지 않았다는 것이다. 이에 대응해 골드로드는 현금, 증권, 부채, 주식을 혼합한 방식으로 그루예르 광산의 골드필즈 지분 50%를 인수하는 역제안을 했으나 거절당했다.

골드로드는 또한 골드필즈가 지속적인 협의 과정에서 우려사항을 비공개로 해결하지 않고 공개적으로 나선 것을 비판했다. 더불어 그루예르 합작투자 계약에 따라 요구되는 주식 매입 의향에 대한 사전 통지도 하지 않았다고 지적했다.

한편 골드필즈는 디그레이 마이닝에 대한 경쟁 입찰을 제출할 계획이 없으며, 노던스타의 인수 제안에 대해 골드로드의 지분이 찬성표를 던지기를 원한다고 밝혔다. 또한 거래 자금 조달과 필요한 규제 승인 획득에 대해 자신감을 표명했다.

주가 동향
월요일 장 전 거래에서 골드필즈 주가는 3% 하락한 20.88달러를 기록했다.