스톤X, RJ오브라이언 9억달러에 인수...IB 300곳·고객예탁금 60억달러 확보

스톤X그룹(NASDAQ:SNEX)이 RJ오브라이언을 주식가치 기준 약 9억달러에 인수한다고 발표하면서 월요일 장전 주가가 상승했다.

재무 내용

인수대금은 현금 6억2500만달러와 스톤X 보통주 약 350만주로 구성되며, 표준 매입가격 조정이 적용된다.

현금 부분 조달을 위해 스톤X는 브릿지 파이낸싱을 확보했으며, 거래 종결 전 약 6억2500만달러의 장기 부채를 발행할 계획이다. 스톤X는 또한 RJ오브라이언의 부채 중 최대 1억4300만달러를 인수하게 된다.

거래 세부사항

RJ오브라이언은 대규모 중개인(IB) 네트워크를 운영하며, 기업, 기관, 개인 고객을 대상으로 서비스를 제공하고 있다. FCM과 글로벌 계열사를 통해 7만5000개 이상의 고객 계좌를 관리하고 있다.

이번 인수로 스톤X는 선물거래중개인(FCM)으로서의 입지를 크게 강화하고 글로벌 금융 생태계에서의 역할을 확대하게 된다. 또한 모든 자산군에 걸쳐 실행, 청산, 보관, 프라임 브로커리지 서비스 역량이 확대된다.

규제 당국의 승인과 일반적인 종결 조건을 전제로, 거래는 2025년 3분기에 완료될 것으로 예상된다.

시너지 효과

이번 거래로 스톤X의 고객예탁금이 약 60억달러 증가하고, 약 300개의 IB가 추가되며, 연간 상장 파생상품 청산 거래량이 약 1억9000만 계약 증가할 것으로 예상된다.

주목할 만한 점은 RJ오브라이언이 2024년에 7억6600만달러의 매출과 약 1억7000만달러의 EBITDA를 기록했다는 것이다.

스톤X의 션 오코너 수석부회장은 "RJ오브라이언의 광범위한 고객 네트워크와 검증된 청산 역량을 스톤X의 풍부한 유동성, 혁신적인 장외 헤지 솔루션, 업계 선도적인 리스크 관리 인프라와 결합함으로써, 통합된 고객 기반에 탁월한 서비스, 더 넓은 시장 접근성, 업계 최고의 거래 솔루션을 계속해서 제공할 수 있는 위치에 있다"고 말했다.

2024년 12월 31일 기준 스톤X의 현금 및 현금성자산은 약 14억달러를 기록했다.

주가 동향

월요일 장전 마지막 확인 시점 기준 SNEX 주가는 2.58% 상승한 77.50달러를 기록했다.