TiO2 회복세와 마진 확대로 화학 업종 실적 반등 기대...Chemours, Tronox, Westlake 등에 주목

트루이스트 시큐리티스의 피터 오스터랜드 애널리스트가 실적 발표를 앞두고 여러 화학 주식에 대한 투자의견을 개시했다.
케머스(NYSE:CC): 애널리스트는 매수 의견과 목표주가 27달러로 투자의견을 개시했다. 그는 이 회사가 2025-2026년에 강력한 실적 성장을 달성할 수 있는 위치에 있다고 분석했다.
오스터랜드는 옵테온 냉매 사업부의 마진 확대와 부진했던 이산화티타늄(TiO2) 부문의 잠재적 반등을 전망하며, 현재 시장 전망치가 지나치게 보수적이라고 판단했다.
애널리스트는 새 경영진이 비용 최적화 전략을 실행하고 고부가가치 제품 응용에 집중함에 따라 밸류에이션 상승 여지가 있다고 덧붙였다.
오스터랜드는 2024년, 2025년, 2026년 EBITDA를 각각 7억7500만 달러(시장 전망치와 일치), 10억400만 달러(시장 전망치 대비 8% 상회), 11억8800만 달러(시장 전망치 대비 11% 상회)로 추정했다.
애널리스트는 2025-2026년 평균 매출 성장률을 약 6%(회사 목표치 ...........................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................