골게이트-팜올리브, 엇갈린 실적...골드만삭스 `매수` 유지

골드만삭스의 애널리스트 보니 헤르조그는 골게이트-팜올리브(NYSE:CL)에 대해 매수 의견을 유지하고 목표주가를 106달러로 제시했다.
골게이트-팜올리브의 4분기 주당순이익(EPS)은 0.91달러로, 시장 예상치(골드만삭스/팩트셋 컨센서스 0.88달러/0.89달러)를 상회했다.
그러나 4분기 유기적 매출 성장률은 4.3%로 예상을 밑돌았다. 애널리스트는 이는 펫 뉴트리션 부문의 자체 브랜드 물량 감소가 50베이시스포인트(bp) 악영향을 미친 결과라고 설명했다.
또한 힐스 펫 뉴트리션은 유럽 시장에서 어려움을 겪으며 해당 부문 성장 목표를 달성하지 못했다.
북미 지역의 유기적 매출은 0.7% 감소한 반면, 유럽과 아시아태평양 지역은 낮은 한 자릿수에서 중간 한 자릿수 성장을 기록했다. 라틴아메리카와 아프리카/유라시아 지역은 높은 한 자릿수 성장을 보였다고 애널리스트는 평가했다.
예상보다 낮은 유기적 매출 성장과 예상을 웃도는 인플레이션 압력으로 인해 총이익률이 예상보다 낮았고 영업이익률도 다소..............................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................