트랜스유니언, 시장 불확실성 속에서도 실적 전망 상향

신용평가기관 트랜스유니언(NYSE:TRU)이 2025년 2분기에 시장 예상을 상회하는 실적을 기록했다. 매출은 전년 동기 대비 10% 증가한 11억4000만 달러, 조정 주당순이익(EPS)은 1.08달러를 달성했다.

이같은 호실적은 미국과 해외 시장에서의 괄목할만한 성장에 기인했다. 특히 미국 금융서비스 부문의 주목할 만한 실적과 인도, 캐나다, 아프리카 지역의 가속화된 성장이 돋보였다.

트랜스유니언은 이러한 성장세를 바탕으로 2025년 연간 실적 가이던스를 상향 조정했다. 이는 시장의 불확실성이 지속되는 가운데서도 사업 전망에 대한 자신감을 보여주는 대목이다.

미국 시장 매출은 금융서비스와 보험 부문이 주도하며 전년 동기 대비 10% 증가한 8억9000만 달러를 기록했다. 한편 해외 부문 매출은 7% 증가한 2억5300만 달러를 달성했다.

해외 부문은 환율 효과를 제외한 유기적 성장률 기준으로 6% 증가했으며, 인도는 8%의 성장률을 보였고 캐나다와 아프리카는 두 자릿수 성장을 기록했다.

조정 EBITDA는 전년 동기 대비 8% 증가한 4억700만 달러를 기록했다. 조정 EBITDA 마진은 35.7%로 전년 동기의 36.2%에서 소폭 하락했다. 조정 EPS는 1.08달러로 애널리스트들의 예상치인 99센트를 상회했다.

2분기 영업현금흐름은 2억9130만 달러를 기록했다. 2025년 6월 30일 기준 현금 및 현금성자산은 6억8800만 달러를 기록했다. 트랜스유니언은 분기말 기준 레버리지 비율을 2.8배로 낮췄으며, 7월 중순까지 4700만 달러 규모의 자사주를 매입했다.

전망

트랜스유니언은 3분기 조정 EPS를 0.99-1.04달러로 전망했는데, 이는 시장 예상치인 1.02달러와 비슷한 수준이다. 매출은 11억1500만-11억3500만 달러로 전망했으며, 이는 시장 예상치인 11억 달러를 상회하는 수준이다.

회사는 상반기 실적 호조와 사업 모멘텀이 지속되고 있음을 반영해 2025년 가이던스를 상향 조정했다. 다만 시장 불확실성이 지속되고 있음을 고려해 신중한 입장을 유지했다.

2025 회계연도 조정 EPS 전망치를 4.03-4.14달러(기존 3.93-4.08달러)로 상향했는데, 이는 시장 예상치인 4.07달러와 비슷한 수준이다. 매출 전망치는 44억3200만-44억7200만 달러(기존 43억6000만-44억2000만 달러)로 상향했으며, 이는 시장 예상치인 43억8000만 달러를 상회하는 수준이다.

회사는 2025년 환율 효과를 제외한 유기적 매출 성장률 가이던스도 6-7%(기존 4.5-6%)로 상향 조정했다.

주가 동향: TRU 주가는 수요일 마지막 거래에서 3.39% 상승한 97.77달러를 기록했다.