배당락일. 선택과 집중. 보유하고 넘겨라!!

?

다사다난 했던 25년도 이제 오늘을 포함해 2일 밖에 남지 않았음. 유종의 미를 거두시길 바랍니다.

오늘은 배당락이 이루어지는 날로 갑자기 주가가 뚝 떨어지는 것에 대해 너무 놀랄 필요가 없음. 지난 주말 주가수준을 회복하면 배당만큼 수익이 되는 것이며, 그 배당금은 내년 3월에 계좌로 입금이 됨. 그리고 지난 주말 이상의 시세 보다 높게 주가가 형성되는 순간부터는 시세차익까지 기대할 수 있음. 시장의 여건이 나쁘지 않아 좋은 내용을 가진 주식이라면 좋은 결과로 이어질 것으로 예상됨.

내일을 지나면 다시 2일간 휴일이라 연말 징검다리 연휴속에서 매매주체들의 적극성은 떨어질 것으로 보여 시장은 큰 기대를 할 수 없는 상황.

내년 1월 중 여당은 3차상법개정안을 통과시킨다는 계획임. 주된 내용이 자사주 소각인 만큼 기본적으로 주가에 우호적이겠지만 소각을 회피하거나 재무구조개선이나 신규사업투자를 위해 시장에 처분할 수도 있어 향후 기업들의 공시내용을 예의 주시하면서 대응하는 것이 바람직.

시장의 전체적인 흐름이 나쁘지 않은 만큼 대체로 문제가 없는 주식이라면 내년으로 홀딩하고 넘기는 것이 바람직.

AI거품론은 지금 논할 상황이 아니고 내년 하반기에 가서 주의해야 할 것으로 보임. 때문에 AI관련한 반도체 관련주는 지속적 관심이 요구됨. 핵심은 삼성전자와 SK하이닉스 등 메모리기업이며 업황호전에 의한 투자가 강화된다면 관련 소부장주에 대한 관심을 가져야 할 것임.

2차전지는 테슬라의 배터리 내재화와 관련해 1차협력업체로 지정되는 기업에 선별적 투자가 유효. 테슬라는 내년 하반기 스페이스X 상장관련 조정시 적극 매수전략.

바이오주도 일라이 릴리, 머크 등을 중심으로 주목하고, 국내주식으로는 에이비엘바이오 등에 주목. L/O, 위탁생산, 경구용 비만치료제 관련주에 주목.

방산주는 내년 미국의 투자본격화와 함께 주목을 받을 것으로 보여 JV설립 분위기와 함께 국내 관련주도 상승을 가시화할 것으로 보임.

로봇주도 중국에 뒤쳐진 미국의 입장에서는 정부차원의 지원기대감이 높아 피지컬AI, 물류로봇 등을 중심으로 관심을 가져 볼 필요가 있음. 다만 과도하게 오른 만큼 추격매수는 자제하고 충분한 조정을 노리는 전략이 바람직해 보임.

환율이 진정된다면 외국인의 매수도 이전보다는 한국시장에 우호적인 접근이 따를 수 있어 이들이 전통적으로 선호하는 대상에 주목하는 것도 바람직해 보임. 

사실 지수가 좋아도 내용을 들여다 보면 보잘 것이 없는 장세, 속빈강정이 이어질 수 있어 개인투자자들이 선호하는 대상에 주목하기 보다는 외국인이 선호하는 대상에 집중하는 것이 시장평균이상의 수익을 취할 수 있을 것임.

업황이 좋은 대상인 반도체, 그 중에서도 삼성전자와 SK하이닉스가 큰 주목을 받을 가능성이 높다는 판단임. 물론 미국에서는 테슬라, 샌디스크, 일라이릴리, 시높시스 등이 주목받을 것으로 보임.

시대적 아이콘의 부상에 따라 주가흐름이 크게 달라지는 만큼 26년 한해 BTS의 복귀(3월)는 하이브에 매우 우호적으로 작용할 가능성이 높아 보임.

부실성이 높은 주식은 피하는 것이 상책으로 가능한 한 이런 주식을 보유했다면 비중을 크게 줄이거나 매도해 우량주로 교체하는 전략이 타당할 것임.