최고 애널리스트들이 추천하는 위험한 시장에서 매수할 8개 종목과 ETF

TheStreet Pro의 우리 팀은 정교한 트레이더, 투자자, 애널리스트들로 구성되어 있습니다. 이들은 대부분의 사람들과는 다르게 생각합니다. 사실, 이들은 항상 질문을 던지며 시장보다 한 발 앞서 나가려고 노력합니다. 요즘 같은 시기에는 결코 쉬운 일이 아닙니다. AI는 우리 세상을 바꿀 잠재력을 제공하는 반면, 이란 전쟁은 더 즉각적이고 못지않게 극적인 변화를 제공합니다.

이번 주, 저는 우리의 최고 애널리스트 3명을 찾아갔습니다(사실 모두 최고입니다). 그들이 구독자들에게 성공적인 투자를 위해 필요한 답변을 제공하기 위해 어떤 질문을 던지고 있는지 알아보기 위해서였습니다.

피터 치르, 이란 전쟁에 대한 질문을 던지다

피터 치르는 특히 요즘 필독 대상입니다. TheStreet Pro에 글을 쓰지 않을 때, 그의 본업은 아카데미 시큐리티스의 거시전략 책임자입니다. 그의 동료들은 퇴역 장군들과 군사 정보 장교들입니다. 그가 전쟁에 대해 말할 때, 저는 귀를 기울입니다.

요즘 피터의 기분은 어떨까요? 조심스럽습니다. 월요일, 그는 시장이 급등하기 직전에 헤지를 청산한 후 다시 추가했다고 썼습니다. 자세한 내용은 트럼프, 이란 분쟁 속 시장 안정 시도로 변동성 촉발에서 읽을 수 있습니다.

피터는 왜 조심스러울까요? 그는 올바른 질문을 던지고 있지만 답이 무엇인지 확신하지 못하기 때문입니다.

첫째, 트럼프의 5일 전투 중단이 주말 공격을 위해 단순히 군대를 정비하는 시간으로 사용되는 것은 아닌지 궁금해합니다. 결국, 행정부는 주말에 조치를 취한 다음 주중에 시장을 진정시키는 패턴을 보여왔습니다.

둘째, 그는 미국 내 유가 영향에 대해 궁금해합니다. 많은 사람들이 미국에서는 지금 외부 석유가 필요하지 않다고 지적합니다. 하지만 석유 시장은 글로벌이며, 우리가 지불하는 가격은 여전히 글로벌 수요와 공급에 의해 결정됩니다. 공급이 막히면서 가격이 상승했습니다.

셋째, 그는 경제에 대해 궁금해합니다. 금리가 상승하고, 인플레이션이 움직이고 있으며, 고용 데이터가 약화되고 있습니다. 소비자들은 이러한 환경에서 지출을 줄일 가능성이 높습니다.

넷째, 그는 에너지 가격 상승이 AI와 새로운 데이터 센터에 대한 지출에 어떤 영향을 미칠지 궁금해합니다. 결국, AI는 엄청난 에너지 소비자입니다.

마지막으로, 피터는 공급망에 대해 궁금해합니다. 2021년 텍사스 전력망이 중단되었을 때 보았듯이, 공급망 중단은 시스템을 통해 걸러지는 데 시간이 걸릴 수 있으며 심지어 인플레이션을 유발할 수도 있습니다. 오늘날 공급망의 어느 부분이 앞으로 우리가 느낄 만큼 충분히 영향을 받았을까요?

피터는 이러한 질문들에 대한 답을 가지고 있지 않습니다. 아무도 없습니다. 하지만 이러한 질문을 던지는 것은 돈을 어디에 투자할지 파악하는 데 도움이 됩니다.

그렇다면 큰 질문은, 요즘 피터는 어디에 투자하고 있을까요? 채권입니다. 그는 두 가지 시나리오 중 하나가 전개될 시점에 가까워지고 있다고 느낍니다. 유가가 하락하거나, 사람들이 경기침체에 대해 이야기하기 시작할 것입니다. 이 두 시나리오 모두 채권에 좋습니다.

구체적으로, 피터는 iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT)를 매수하고 있습니다.

루이스 야네스, 호르무즈 해협과 아시아에 대한 질문을 던지다

저는 TheStreet Pro의 다른 어떤 기고자보다 루이스 야네스를 오래 알고 지냈습니다. 그는 인간 심리를 이해할 수 있는 경험과 컴퓨터를 사용하여 인간 행동을 활용할 최고의 아이디어를 찾을 수 있는 능력을 가진 사람 중 하나입니다.

투자자들이 무엇이 잘못되고 있는지 걱정하는 동안, 루이스는 무엇이 잘될 수 있을지 묻습니다.

무엇이 잘될 수 있을까요? 글쎄요, 지금 사람들은 호르무즈 해협에 대해 걱정하고 있습니다. 이곳은 세계 석유의 상당 비율이 흐르는 중동 수로의 병목 지점입니다. 그리고 월요일, 루이스가 호르무즈 해협 재개방? 이 아시아 ETF들이 큰 승자가 될 수 있다를 썼을 때, 아직 석유 탱커 운송에 개방되지 않았습니다.

하지만 루이스는 해협이 개방될 때를 대비하여 혜택을 받을 ETF를 찾고 있습니다. 구체적으로, 그는 호르무즈 해협을 통해 원유의 상당 부분을 받는 아시아 국가들에 투자하려고 합니다.

다음은 잠재적 수익이 가장 높은 순서로 순위를 매긴 ETF 선택입니다.

1. iShares MSCI China ETF (MCHI). 중국의 의존도는 40~45%입니다. 낮은 에너지 비용은 산업재, 소비재, 부동산, 전기차 부문의 수익을 증가시킬 수 있습니다. 저렴한 밸류에이션은 배수 확장의 여지를 가장 많이 제공합니다.


2. iShares MSCI India ETF (INDA). 인도는 이 그룹에서 비할 데 없는 성장 모멘텀을 가지고 있으며 42%의 석유 의존도를 보입니다. 저렴한 연료는 보조금을 줄이고 소비 및 제조업의 수익을 돕습니다.


3. iShares MSCI South Korea ETF (EWY). 한국은 반도체, 자동차, 석유화학 산업이 지배하는 매우 에너지 집약적인 경제를 가지고 있습니다. 주식들은 이미 유가 급등으로 가장 큰 타격을 받았기 때문에 급격한 반등으로 이어질 수 있습니다.


4. iShares MSCI Japan ETF (EWJ). 일본은 73%의 의존도로 이 중요한 석유 공급에 매우 의존적입니다. 투입 비용이 감소하면서 수출이 더 경쟁력을 가질 수 있습니다.


5. iShares MSCI Taiwan ETF (EWT). 이 기술 중심 공급망은 반등할 수 있지만, 밸류에이션이 더 늘어나 있기 때문에 정도는 덜할 수 있습니다.

또는, 루이스는 단순히 iShares MSCI All Country Asia ex Japan ETF (AAXJ)를 매수할 수 있다고 말합니다. 이것은 중국, 대만, 한국, 인도에 크게 노출되어 있습니다.

개별 아시아 ETF 바스켓을 매수하거나 단순히 AAXJ를 매수할 수 있습니다. 어느 쪽이든, 호르무즈 해협이 완전히 개방되면 이들 국가에 대한 투자는 잘 작동할 것입니다. 그러나 루이스는 이것이 고위험 거래라고 경고합니다. 전쟁이 진행 중이며, 루이스가 답할 수 없는 한 가지 질문은 호르무즈 해협에서 언제 순항이 가능할지입니다.

에드 폰시, 리프트가 우버 대비 할인 거래되는 이유를 묻다

가끔 저는 질문을 던집니다. 지난주, TipRanks의 줄리 길레스피와 제가 Pro 기고자 스티븐 사지 길포일의 우버 선택에 대해 주간 비디오에서 논의할 때, 저는 Lyft (LYFT)가 저평가된 것처럼 보인다는 것을 알아챘습니다. 그래서 저는 주식 차트와 펀더멘털 분석을 결합하는 데 뛰어난 에드 폰시를 찾아가 "에드, 리프트는 어떻게 되고 있나요?"라고 물었습니다.

인수 대상으로서 리프트가 어떻게 상승할 수 있는가에서 에드는 이 회사가 왜 인수 레이더에 오를 수 있는지에 대한 정보를 제공합니다.

거시적 그림부터 시작하겠습니다. AI가 뜨겁습니다. 그리고 AI 기반 자율주행차도 뜨겁습니다. AI가 자동차에 "자동"을 넣고 있다고 말할 수 있습니다.

NVIDIA의 (NVDA) 젠슨 황은 더 잘 말했습니다. 그는 지금이 자율주행차의 ChatGPT 순간이라고 말했습니다. 우리는 기술이 입증되고 시장이 준비되는 변곡점에 있습니다.

또한, 우버가 NVIDIA와 파트너십을 맺고 테슬라에 맞서는 로보택시 차량을 출시하는 동안, 리프트는 May Autonomy와 파트너십을 맺고 애틀랜타와 내슈빌에서 테스트를 진행하고 있으며, 올해 후반 달라스에서 새로운 테스트가 예정되어 있습니다.

우버는 이 분야의 큰 이름입니다. 시가총액은 1,500억 달러로 리프트의 53억 달러보다 약 30배 큽니다. 그리고 우버의 고객 기반이 더 크지만, 2억 명의 사용자는 리프트의 2,500만 명보다 30배 많은 것이 아닙니다. 단지 8배 더 많을 뿐입니다.

그렇다면 왜 우버는 2026년에 9% 하락한 반면 리프트는 30% 하락했을까요?

실적입니다. 가장 최근 분기에 리프트는 15억 9천만 달러의 매출을 보고했는데, 이는 증권가가 예상한 17억 5천만 달러보다 거의 10% 낮습니다. 그리고 이 실망은 처음이 아니었습니다. 리프트는 지난 5개 분기 각각에서 기대치를 놓쳤습니다.

하지만 여전히, 우버 주식을 매수할 때 후행 실적의 17배를 지불합니다. 리프트는 단지 3배에 매수할 수 있습니다.

결국, 에드는 리프트가 인수 대상인 네 가지 이유가 있다고 믿습니다.

1. 매수자는 하룻밤 사이에 미국에서 두 번째로 큰 차량 공유 제공업체가 될 것입니다.


2. 느린 성장주이지만, 빠른 성장 분야에 있습니다.


3. 매수자가 활용할 수 있는 강력한 브랜드 자산을 가지고 있습니다.


4. 가격이 적절합니다. 우버보다 훨씬 저렴합니다.

에드는 리프트를 얼마나 좋아할까요? 그는 주주입니다.

최종 의견

성공적인 투자는 올바른 질문을 던지는 것입니다. 피터 치르와 루이스 야네스는 이란 전쟁과 도전 과제를 헤쳐나가는 방법에 대해 깊이 생각했습니다. 그들은 TLT를 사용한 채권 매수라는 상대적으로 낮은 위험의 답변부터 호르무즈 해협이 개방될 때 성과를 낼 훨씬 더 높은 위험의 옵션에 이르기까지 의미 있는 투자 옵션을 제시했습니다.

제가 에드 폰시에게 리프트에 대해 물었을 때, 저는 그가 주식에 대한 목표가를 제시할 것으로 예상했습니다. 대신, 그는 사람들이 왜 주식을 매수할지 스스로에게 물었고 합리적인 인수 후보가 될 수 있다고 결정했습니다.

저는 우리 Pro 애널리스트들이 훌륭한 투자 아이디어뿐만 아니라 훌륭한 질문을 던지는 방법을 배울 수 있는 훌륭한 예를 제공하기를 바랍니다. 지금은 TheStreet Pro에 가입하기에 좋은 시기입니다. 여기를 클릭하세요.