로어 홀딩스, 기록적인 매출과 긍정적 전망 발표

로어 홀딩스(LOAR)가 3분기 실적 발표 컨퍼런스콜을 개최했다. 주요 내용은 다음과 같다.

로어 홀딩스 실적 발표... 도전 과제 속 낙관론 유지

로어 홀딩스의 최근 실적 발표 컨퍼런스콜은 긍정적인 분위기 속에서 진행됐다. 강력한 매출 성장, 기록적인 마진, 그리고 2026년에 대한 유망한 전망이 이를 뒷받침했다. 최근 인수로 인한 마진 희석과 방위 부문 성장의 정상화가 예상되는 등의 도전 과제에도 불구하고, 회사의 견고한 실적과 전략적 이니셔티브는 미래에 대한 자신감 있는 분위기를 조성했다.

기록적인 매출과 마진 성장

로어 홀딩스는 2025년 3분기에 1억 2,700만 달러의 기록적인 매출을 기록했으며, 이는 전년 대비 15% 증가한 수치다. 회사는 또한 38.7%의 기록적인 조정 EBITDA 마진을 달성했으며, 이는 전년 대비 190bp 성장한 것이다. 이러한 인상적인 재무 성과는 시장 기회를 활용하고 운영 효율성을 최적화하는 회사의 능력을 보여준다.

강력한 상업용 애프터마켓과 방위 부문 실적

상업용 애프터마켓 부문은 2025년 3분기 동안 19%의 매출 증가를 기록했으며, 이는 항공 여행 수요 증가와 노후 항공기 증가에 따른 것이다. 또한 방위 부문 매출은 신제품 출시와 시장 점유율 확대에 힘입어 70% 급증했다. 이들 부문은 회사의 전반적인 성장과 수익성을 견인하는 핵심 역할을 했다.

긍정적인 2026년 전망

2026년을 내다보면, 로어 홀딩스는 상업용 OEM과 애프터마켓 부문 모두에서 지속적인 성장을 예상하며, 낮은 두 자릿수 증가를 전망하고 있다. 회사는 순매출이 5억 4,000만 달러에서 5억 5,000만 달러 사이가 될 것으로 예상하며, 조정 EBITDA 마진은 약 39%로 전망한다. 이러한 낙관적인 전망은 전략적 이니셔티브와 시장 트렌드에 의해 뒷받침된다.

성공적인 신제품 성장

로어 홀딩스는 향후 2년간 3%의 신제품 성장을 예상하고 있다. 이러한 성장은 신제품 인증과 최근 인수를 통해 실현된 시너지에 기인하며, 회사가 새로운 시장 기회를 활용할 수 있는 위치에 있음을 보여준다.

인수로 인한 일시적 마진 희석

비드라이트 인수는 2025년 3분기 동안 일부 마진 희석을 초래했다. 그러나 이는 전반적인 마진 증가로 상쇄됐으며, 이는 회사의 효과적인 통합 전략과 장기 수익성에 대한 집중을 보여준다.

방위 시장 성장 정상화

2025년의 강력한 실적 이후, 방위 부문 성장은 2026년에 중간 한 자릿수로 둔화될 것으로 예상된다. 이러한 예상되는 정상화는 이전의 시장 강세를 반영하며, 안정적인 성장을 유지하기 위한 회사의 전략적 조정을 나타낸다.

가이던스와 향후 전망

실적 발표 컨퍼런스콜에서 로어 홀딩스는 2026년 가이던스를 제시했으며, 순매출은 5억 4,000만 달러에서 5억 5,000만 달러, 조정 EBITDA는 2억 900만 달러에서 2억 1,400만 달러 사이가 될 것으로 전망했다. 회사는 약 39%의 조정 EBITDA 마진을 예상하며, 순이익은 8,000만 달러에서 8,500만 달러, 조정 주당순이익은 0.98달러에서 1.03달러 사이가 될 것으로 예상한다. 이러한 가이던스는 항공우주 및 방위 시장의 잠재적 도전 과제에도 불구하고 성장을 지속하고 마진을 개선하겠다는 회사의 자신감을 보여준다.

결론적으로, 로어 홀딩스의 실적 발표 컨퍼런스콜은 기록적인 매출과 마진, 강력한 부문별 실적, 그리고 2026년에 대한 유망한 전망에 힘입어 긍정적인 분위기를 강조했다. 마진 희석과 방위 부문 성장 정상화와 같은 도전 과제가 존재하지만, 회사의 전략적 이니셔티브와 견고한 실적은 미래 성공을 위한 탄탄한 기반을 제공한다.