마이크론, AI 데이터센터 수요 급증으로 전례 없는 D램 공급 부족 경고

마이크론 테크놀로지(MU)는 전 세계 DRAM 공급 부족이 전례 없는 수준이며 AI 데이터센터의 수요가 계속 증가함에 따라 올해를 넘어 지속될 것이라고 밝혔다. 회사는 지난 분기 동안 AI 시스템에 사용되는 고급 메모리에 대한 대량 주문에 주로 힘입어 공급 부족 속도가 빨라졌다고 설명했다.

마이크론에 따르면 AI 서버에 사용되는 고대역폭 메모리가 업계 생산 능력의 상당 부분을 차지하고 있다. 그 결과 휴대폰과 PC에 사용되는 표준 DRAM의 공급이 줄어들고 있다. 마이크론은 이러한 변화가 이제 이전보다 더 광범위한 고객층에 영향을 미치고 있다고 전했다.

회사 경영진은 기존 구매자들조차 이제 수년 앞을 내다보고 메모리 공급을 확보하려 하고 있다고 말했다. 동시에 마이크론은 자율주행차와 로봇 같은 분야의 새로운 수요가 추가적인 압박을 가하고 있다고 밝혔다.

한편 MU 주가는 금요일 7.76% 급등하여 362.75달러에 마감했다.

AI 수요가 소비자 기기를 밀어내다

마이크론에 따르면 AI 인프라가 이제 메모리 시장을 형성하는 주요 동력이 되고 있다. 대형 데이터센터는 기존 컴퓨팅 시스템보다 시스템당 훨씬 많은 메모리를 사용한다. 이로 인해 공급업체들은 장기 기업 고객을 우선시하고 있다.

그 결과 소비자 시장이 영향을 받기 시작했다. PC와 스마트폰 제조업체들은 더 높은 비용과 더 빡빡한 공급에 직면하고 있다. 업계 연구기관들은 메모리 가격 상승으로 올해 전 세계 스마트폰 출하량이 감소할 수 있다고 추정한다.

일부 기기 제조업체들은 이미 높은 메모리 비용이 생산 계획에 영향을 미칠 수 있다고 경고했다. 또한 마이크론은 많은 고객들이 이제 한때 더 쉽게 접근할 수 있었던 제한된 공급을 놓고 경쟁하고 있다고 밝혔다.

마이크론, 미국과 아시아 생산 확대

이에 대응하여 마이크론은 제조 거점을 확대하고 있다. 회사는 최근 뉴욕 시러큐스 인근에서 1000억 달러 규모의 DRAM 프로젝트 착공식을 가졌다. 이 부지에는 4개의 대형 공장이 들어설 예정이지만 첫 생산은 2030년까지 예상되지 않는다.

마이크론은 또한 아이다호주 보이시에 새로운 생산 능력을 추가하고 있으며, 그곳의 첫 번째 공장은 2027년에 생산을 시작할 예정이다. 동시에 회사는 버지니아의 기존 공장을 업그레이드하고 있다.

한편 아시아에서는 마이크론이 이미 가동 중인 공장이 있는 대만 부지에 18억 달러를 지불하기로 합의했다. 이러한 움직임으로 마이크론은 새로운 DRAM 공급을 더 빠르게 온라인으로 가져올 수 있으며, 2027년 하반기에 의미 있는 생산량이 예상된다.

전반적으로 마이크론은 이러한 프로젝트들이 미국에서 DRAM의 40%를 생산하겠다는 목표를 뒷받침한다고 밝혔다. 회사는 AI 고객의 수요가 업계 전반의 공급을 계속 앞지르고 있기 때문에 이러한 확장이 필요하다고 설명했다.

MU는 지금 매수하기 좋은 주식인가

증권가에서 마이크론은 26명의 애널리스트 평가를 기반으로 강력 매수 의견을 받고 있다. 평균 MU 주가 목표는 363.77달러로 현재 가격 대비 0.28% 상승 여력을 시사한다.

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