PC 커넥션, 4분기 실적 호조에 자본 환원 확대

PC 커넥션 (CNXN)이 업데이트를 공개했다.

2026년 2월 4일, 커넥션은 2025년 4분기 및 연간 실적을 발표하며 매출은 소폭 감소했으나 수익성 지표는 개선됐다고 밝혔다. 2025년 4분기 순매출은 0.8% 감소한 7억 290만 달러를 기록했으나, 총 청구액은 2.9% 증가한 11억 달러, 총이익은 4.5% 증가한 1억 3,560만 달러를 기록하며 총이익률이 100bp 상승한 19.3%를 기록했다. 순이익은 2,070만 달러로 안정적이었으며, 희석 주당순이익은 0.82달러로 개선됐고 조정 희석 주당순이익은 0.91달러를 기록했다. 부문별 실적은 엇갈렸는데, 비즈니스 솔루션 순매출은 4.2%, 엔터프라이즈 솔루션은 11.9% 증가한 반면, 공공부문 솔루션 매출은 36.8% 급감했다. 다만 해당 부문은 사상 최고 총이익률을 기록했으며, 제품 믹스가 고마진 소프트웨어로 이동하면서 소프트웨어 매출이 24% 증가하고 전체 매출에서 차지하는 비중도 확대됐다. 2025년 연간 기준으로는 순매출이 2.5% 증가한 29억 달러, 총 청구액은 2.7% 증가한 41억 달러, 총이익은 3.8% 증가하며 총이익률이 18.8%로 확대됐다. 반면 순이익은 3.9% 감소한 8,370만 달러, 희석 주당순이익은 3.27달러로 하락했으나, 조정 희석 주당순이익은 3.44달러로 개선됐고 조정 EBITDA는 6% 증가한 1억 2,640만 달러를 기록했다. 회사는 4분기에 1,070만 달러 규모의 자사주 매입을 실시한 후 2025년 말 기준 4억 670만 달러의 현금 및 단기 투자자산을 보유하고 있으며, 2026년 2월 4일 이사회는 주당 0.20달러의 분기 배당을 선언하고 자사주 매입 프로그램에 5,000만 달러를 추가 승인해 잔여 승인 한도를 8,120만 달러로 확대했다. 이는 지속적인 주주환원과 AI 중심 IT 환경에서 수익성 있는 성장을 추진하려는 전략에 대한 확신을 보여준다.

(CNXN) 주식에 대한 최근 애널리스트 의견은 매수이며 목표주가는 65.00달러다. PC 커넥션 주식에 대한 애널리스트 전망 전체 목록을 보려면 CNXN 주가 전망 페이지를 참조하라.

CNXN 주식에 대한 스파크의 견해

팁랭크스의 AI 애널리스트인 스파크에 따르면, CNXN은 아웃퍼폼이다.

PC 커넥션의 전반적인 주식 점수는 견고한 재무 건전성과 사상 최고 총이익 및 주요 부문 성장 등 긍정적인 실적 발표 내용을 반영한다. 그러나 매출 감소 추세, 약세 기술적 지표, 적정 수준의 밸류에이션이 점수에 부담 요인으로 작용했다.

CNXN 주식에 대한 스파크의 전체 보고서를 보려면 여기를 클릭하라.

PC 커넥션에 대하여

커넥션(PC 커넥션; 나스닥: CNXN)은 기업, 정부, 의료, 교육 고객을 대상으로 서비스를 제공하는 선도적인 정보기술 솔루션 공급업체로, AI 중심 워크로드를 포함해 환경을 현대화하는 조직에 맞춤화된 광범위한 IT 하드웨어, 소프트웨어, 서비스를 제공한다.

평균 거래량: 76,415주

기술적 신호: 보유

현재 시가총액: 15억 2,000만 달러

CNXN 주식에 대한 심층 분석을 보려면 팁랭크스 개요 페이지를 방문하라.