이란, 호르무즈 해협 장악 주장 후 유가 급등...주목할 에너지 주식 2종

이란 혁명수비대가 호르무즈 해협에 대한 통제권을 장악했다고 밝히고 선박들에게 이 항로를 통과하지 말 것을 경고하면서 유가가 상승했다. 이번 사태는 글로벌 원유 공급에 대한 새로운 우려를 불러일으키고 중동 지역의 분쟁 확대에 대한 두려움을 증폭시켰다.

이번 사태 이후 브렌트유 가격은 4일 연속 상승세를 이어가며 수요일 2.65% 오른 배럴당 83.60달러를 기록했으며, 이는 2025년 1월 이후 최고 수준에 근접한 것이다. 미국 서부텍사스산원유(WTI)도 3거래일 연속 상승하며 76.45달러를 기록했다. 유가 상승으로 데본 에너지(DVN)와 다이아몬드백 에너지(FANG) 같은 주요 석유 생산업체들이 주목받고 있다.

호르무즈 해협이 중요한 이유

이란은 전 세계 원유 운송량의 상당 부분을 담당하는 좁은 수로인 호르무즈 해협 인근에 위치해 있다. 이 항로는 글로벌 원유 수출의 상당 부분을 처리하고 있어 에너지 시장에서 가장 중요한 병목 지점 중 하나로 꼽힌다.

이 통로를 통해 많은 양의 원유가 운송되기 때문에 유조선 운항에 대한 어떠한 위협도 유가를 빠르게 끌어올릴 수 있다. 증권가는 유조선 운항이 계속 제한될 경우 단기적으로 유가가 높은 수준을 유지할 수 있다고 분석했다. 이에 따라 우리는 팁랭크스 데이터베이스를 활용해 유가 상승으로 수혜를 입을 수 있는 '매수 강력 추천' 등급의 에너지 기업 2곳을 선정했다.

자세히 살펴보자.

데본 에너지(DVN)

데본 에너지는 델라웨어 분지, 이글 포드, 윌리스턴 분지 등 주요 지역에서 셰일 시추에 주력하는 미국 기반 석유 및 가스 생산업체다. 순수 탐사 및 생산 기업으로 운영되기 때문에 실적이 원유 가격 변동과 밀접하게 연동되는 경향이 있다.

재무 실적을 살펴보면, 데본은 2025년 4분기 매출 41억2000만 달러를 기록했는데, 이는 전년 대비 소폭 감소했지만 예상치를 약 5억1000만 달러 상회한 수치다. 회사는 비GAAP 기준 주당순이익 0.82달러를 기록했으며, 영업현금흐름은 15억 달러, 잉여현금흐름은 7억200만 달러를 달성했다.

배럴당 약 45달러의 낮은 손익분기점 비용으로 데본은 유가 상승 시 큰 수혜를 입을 수 있다. 원유 가격 상승은 현금흐름과 수익률을 빠르게 끌어올릴 수 있기 때문에 투자자들은 에너지 시장이 상승세로 전환할 때 이 종목을 주목하는 경향이 있다.

월가를 살펴보면, 증권가는 최근 3개월간 매수 16건, 보유 2건을 부여하며 DVN 주식에 대해 매수 강력 추천 의견을 제시하고 있다. 아래 그래프에서 확인할 수 있듯이 DVN 주식의 평균 목표주가는 47.71달러로 8.43%의 상승 여력을 시사한다. 분기 배당금 주당 0.24달러 기준으로 DVN 주식은 2.64%의 배당수익률을 제공한다.

다이아몬드백 에너지(FANG)

다이아몬드백 에너지는 미국에서 가장 생산성이 높은 셰일 지역 중 하나인 퍼미안 분지에 집중하는 텍사스 기반 석유 및 가스 생산업체다. 주로 탐사 및 생산 기업으로 운영되기 때문에 실적이 원유 가격 변동과 밀접하게 연동되는 경향이 있다.

재무 실적을 살펴보면, 다이아몬드백은 2025년 4분기 매출 33억8000만 달러를 기록했는데, 이는 전년 대비 약 9% 감소했지만 예상치를 1억3000만 달러 이상 상회한 수치다. 회사는 비GAAP 기준 주당순이익 1.74달러를 기록했으며, 조정 잉여현금흐름은 약 12억 달러에 달했다. 분기 중 다이아몬드백은 일평균 약 969 MBOE의 생산량을 기록했다.

전반적으로 월가는 매수 19건, 보유 2건을 부여하며 셰브론 주식에 대해 매수 강력 추천 의견을 제시하고 있다. FANG 주식의 평균 목표주가는 183.75달러로 3.50%의 상승 여력을 시사한다. 분기 배당금 주당 1.00달러 기준으로 FANG은 2.7%의 배당수익률을 제공한다.