대만 TSMC 3nm 강세와 마진 확대 가능성에 주목... 증권사 목표가 상향

니덤증권의 찰스 시 애널리스트는 대만 TSMC(NYSE:TSM)에 대해 매수 의견을 유지하면서 목표주가를 210달러에서 225달러로 상향 조정했다.이번 재평가는 TSMC가 목요일 발표한 낙관적인 분기 실적에 따른 것이다.시 애널리스트는 TSMC의 3분기 실적이 주로 애플(NASDAQ:AAPL) 덕분에 3나노 공정의 강력한 성과를 보여줬다고 밝혔다.반면 5나노 매출은 6분기 연속 강한 성장세를 보인 후 안정화 단계에 접어들었다고 분석했다.시 애널리스트는 2025년 매출 목표 1,100억 달러가 적정하다는 견해를 유지하면서 상당한 마진 개선 가능성을 언급했다. 내년에는 마진을 낮출 2나노 생산이 예상되지 않아 2025년 하반기 TSMC의 매출총이익률이 60%로 회복될 것으로 전망했다.이에 따라 마진 상승을 반영해 주당순이익(EPS) 전망치를 수정하고 목표주가를 상향 조정했다.시 애널리스트에 따르면 2024년 매출이 900억 달러에 이를 것으로 예상되는 가운데, 2025년 1,100억 달..................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................