나이키, 2025년 `가시적 회복 스토리` 전망에 애널리스트 강세 전환

나이키(NYSE:NKE)의 주가가 최근 몇 년간 부진한 모습을 보였다. 오리건주 비버튼에 본사를 둔 이 회사의 매출 성장이 둔화되면서 주가는 2021년 최고점 대비 약 60% 하락했다. 경영진 교체 와중에 한 애널리스트가 이 의류 거대 기업에 대해 강세 전환했다.

애널리스트 견해
파이퍼 샌들러의 애널리스트 안나 안드레예바는 금요일 나이키에 대한 보고서를 통해 투자의견을 중립에서 비중확대로 상향 조정했다. 안드레예바는 목표주가도 72달러에서 90달러로 상향 조정했다.

주요 내용
안드레예바 애널리스트는 엘리엇 힐 신임 CEO가 시장 정화에 대한 긴급성을 강화한 점을 향후 몇 분기 동안 가시적인 회복 스토리를 기대할 수 있는 이유로 꼽았다.

안드레예바는 나이키의 판매 구성이 정상가 50%, 할인 50%인 점을 회사 실적 부진의 원인으로 지목했다. 애널리스트는 나이키가 향후 몇 분기 내에 호카와 온 러닝처럼 80대 20의 비율로 개선할 수 있을 것으로 보고 있다. 안드레예바의 모델에 따르면 이러한 판매 구성 변화로 20억 달러의 추가 매출이 발생할 수 있다.

애널리스트는 나이키가 과거에도 새로운 제품 혁신을 통해 도전을 극복해왔다고 강조했다. 2018년 나이키는 인기 있는 에어와 에픽 리액트 프랜차이즈를 통해 판매 압박에서 반등한 바 있다.

안드레예바는 또한 나이키가 미국에서 예정된 틱톡 금지에 노출되어 있다고 언급했다. 나이키는 이 짧은 형식의 비디오 앱에서 700만 명 이상의 팔로워를 보유하고 있지만, 인스타그램에서의 팔로워 수는 다른 의류 및 신발 시장 경쟁업체들을 압도하고 있다.

애널리스트는 나이키의 2026 회계연도 주당순이익(EPS)의 하한선을 2달러로 설정했다.

주가 동향
나이키 주가는 글 작성 시점 기준 0.34% 상승한 71.51달러에 거래되고 있다.