범블, 앱 개편·부진한 1분기 가이던스에 투자심리 `찬물`

데이팅앱 업체 범블(NASDAQ:BMBL)이 시장 예상을 하회하는 1분기 매출 가이던스를 제시하고 유료 사용자 수가 전분기 대비 감소했다고 발표하면서 주가가 급락했다.

이에 월가는 잇따라 목표주가를 하향 조정했다.

파이퍼 샌들러의 매트 파렐 애널리스트는 투자의견 '중립'을 유지하면서 목표주가를 8달러에서 7달러로 하향했다.

스티펠의 마크 켈리 애널리스트도 투자의견 '보유'를 유지하고 목표주가를 7달러에서 6달러로 낮췄다.

주요 내용

파이퍼 샌들러는 범블이 4분기 실적은 시장 예상을 소폭 상회했으나, 1분기 가이던스가 예상치를 하회했고 연간 전망은 제시하지 않았다고 분석했다. 안전성과 사용자 경험에 중점을 둔 전략이 단기적으로는 사업에 부담이 되고 있다고 지적했다.

범블은 1분기 범블 앱 유료 사용자가 전분기 대비 약 11만 명 감소할 것으로 전망했다. 플랫폼 개선에 초점을 맞추면서 다분기에 걸친 실적 회복이 불안정할 것으로 예상된다.

파렐 애널리스트는 실적 안정화가 지속되는 신호가 나타날 때까지 신중한 입장을 유지했다. 수익성 전망 하향으로 목표주가를 조정했으며, 1분기 매출 2억4510만 달러, 주당순이익 0.18달러를 전망했다.

시장 영향

스티펠은 범블이 4분기에 소폭 개선된 실적을 보였으나, 경영진 교체와 광범위한 앱 개편 과정에서 1분기 가이던스가 시장 예상을 하회했다고 평가했다. 핵심 제품 라인업 간소화를 위해 프루이츠와 오피셜 앱은 중단될 예정이다.

범블의 우선순위는 최대 경쟁사인 매치그룹과 유사하게 안전성과 진정성을 중시하는 건전한 생태계 구축에 있다. 켈리 애널리스트는 이것이 업계 전반의 중요 과제라는 데 동의하면서도, 이러한 공통된 우선순위로 인해 데이팅앱들이 향후 차별화하기 어려워질 것이라고 지적했다.

켈리 애널리스트는 1분기 전망만 제시되고 연간 전망에 대한 정보가 부족한 상황에서 향후 방향성이 더 명확해질 때까지 '보유' 의견을 유지했다. 1분기 매출 2억4500만 달러, 주당순이익 0.15달러를 전망했다.

주가 동향

범블 주가는 수요일 마지막 거래에서 26.9% 하락한 5.919달러를 기록했다.