댄 로브, 매출 감소에 배스앤바디웍스 지분 전량 매각

억만장자이자 서드포인트의 설립자인 댄 S. 로브가 2024년 4분기에 배스앤바디웍스(NYSE:BBWI) 지분을 전량 매각했다.

주요 내용

2024년 3분기 공시 기준으로 로브는 이 회사의 주식 1,178만5,000주를 보유하고 있었다.

로브는 최근 몇 분기 동안 배스앤바디웍스 지분을 꾸준히 줄여왔다. 2024년 2분기에는 1,197만5,000주, 2024년 1분기에는 1,285만주, 2023년 4분기에는 1,385만주를 보유했다.

• 지난 2월 회사는 4분기 매출이 전년 대비 4.3% 감소한 27억8,800만 달러를 기록했다고 발표했다. 이는 애널리스트 예상치 27억7,700만 달러를 상회했으며, 조정 주당순이익은 2.09달러로 시장 전망치 2.05달러를 웃돌았다.
• 배스앤바디웍스는 2025 회계연도 주당순이익 가이던스를 3.25~3.60달러로 제시했으며, 시장 예상치는 3.60달러다. 순매출 성장률은 1~3%로 전망했다.
• 2025 회계연도 1분기 주당순이익은 0.36~0.43달러로 예상했는데, 이는 시장 전망치 0.44달러를 하회한다. 순매출 성장률은 1~3%로 전망했다.
• S&P 다우존스는 배스앤바디웍스가 2025년 3월 24일부로 S&P 스몰캡 600에서 제외되고 S&P 미드캡 400 지수에 편입된다고 발표했다.

증권가 시각

• 텔시어드바이저리의 다나 텔시 애널리스트는 실적 가이던스가 '신중하게 보수적'이라고 평가하며, 이는 미국의 대중국 관세 영향과 지속되는 거시경제 불확실성을 반영한 것이라고 분석했다.
• JP모건의 매튜 보스 애널리스트는 투자의견을 '중립'에서 '비중확대'로 상향하고 목표가를 41달러에서 47달러로 올렸다. 월트디즈니와의 새로운 협력이 2025 회계연도 매출과 이익의 변곡점이 될 수 있다고 설명했다.
• 골드만삭스의 케이트 맥셰인 애널리스트는 주가가 여전히 저평가 상태이며, 향후 몇 분기 동안 지속 가능한 매출 성장이 시작되면 상승 여력이 있을 것이라고 전망했다.
• 뱅크오브아메리카의 로레인 허친슨 애널리스트는 투자자들이 프로모션 의존도가 높아지면서 평균판매단가(AUR)가 약화될 것을 우려하고 있지만, 2025년에도 회사는 다양한 전략을 통해 긍정적인 전환율과 완만한 AUR 성장을 달성할 것이라고 분석했다.

배스앤바디웍스의 주가는 지난 1년간 약 33.2% 하락했다. 같은 기간 약 8.0% 하락한 인베스코 S&P 스몰캡 소비재 ETF(NASDAQ:PSCD)보다 부진한 성과를 보였다.

또한 경쟁사인 트랙터서플라이(NASDAQ:TSCO)와 딕스스포팅굿즈(NYSE:DKS)의 주가가 각각 29.6%, 15.8% 상승한 것과 비교해도 크게 부진했다.