클라우드플레어, 1.75조원 규모 전환사채 발행...성장·전략적 투자 겨냥

클라우드플레어(NYSE:NET)가 기관투자자를 대상으로 2030년 만기 17.5억 달러 규모의 전환사채 발행 가격을 확정했다고 금요일 발표했다.

회사는 초과 배정분을 충당하기 위해 최초 매수자들에게 2.5억 달러 규모의 추가 채권을 매입할 수 있는 13일간의 옵션도 부여했다.

일반적인 종결 조건에 따라 최초 매수자들에 대한 채권 매각은 2025년 6월 17일에 완료될 예정이며, 순수익은 17.2억 달러에 달할 것으로 예상된다.

클라우드플레어는 주식의 최종 매도가가 최소 20거래일 동안 당시 전환가격의 130% 이상을 기록한 30거래일 연속 기간이 있을 경우 현금으로 채권을 상환할 수 있다.

채권의 전환가격은 2025년 6월 12일 기준 최종 매도가 170.81달러 대비 약 45% 프리미엄이 적용된다.

채권 가격 결정과 관련하여 클라우드플레어는 최초 매수자들 및 그들의 계열사, 기타 금융기관들과 비공개로 캡드콜 거래를 체결했다.

캡드콜 거래의 상한가는 주당 약 469.73달러로, 최종 매도가 170.81달러 대비 약 175%의 프리미엄을 나타낸다.

클라우드플레어는 순수익금 중 약 2.48억 달러를 캡드콜 거래 비용으로 사용할 예정이다. 나머지 순수익금은 운전자본, 자본지출, 기존 부채 상환, 잠재적 인수 및 전략적 거래 등 일반 기업 목적으로 사용될 예정이다.

클라우드플레어는 2025년 3월 31일 기준 현금 및 현금성자산으로 19.1억 달러를 보유하고 있다.

회사는 1분기 매출이 전년 대비 27% 증가한 4억7,909만 달러를 기록했으며, 이는 시장 예상치 4억6,928만 달러를 상회했다. 조정 주당순이익은 16센트로 예상치 17센트를 소폭 하회했다.

클라우드플레어는 2분기 매출 전망치를 5억-5억100만 달러로 제시했으며, 이는 시장 예상치 5억34만 달러에 부합한다. 회사는 2분기 조정 주당순이익을 18센트로 전망했으나, 시장은 19센트를 예상하고 있다.