식스스트리트스페셜티렌딩, 실적발표 호조...ROE 13% 상회

식스스트리트스페셜티렌딩(TSLX)이 2분기 실적발표를 통해 시장 불확실성 속에서도 견고한 재무성과와 회복력을 입증했다. 부실채권 감소와 배당금 지급여력 개선이 두드러진 가운데, M&A와 레버리지론 시장의 도전적 환경에도 불구하고 순자산가치 증가와 구조조정 성과를 거뒀다.

조정후 순투자수익은 주당 0.56달러를 기록해 기본 배당금 대비 22% 초과 달성했다. 이는 연환산 자기자본수익률(ROE) 13.1%에 해당하는 수준이다.

공정가치 기준 부실채권 비율이 1.2%에서 0.6%로 감소하며 신용건전성이 크게 개선됐다.

2분기 조정후 순투자수익이 기본 배당금을 22% 상회하며 배당지급 여력이 충분한 것으로 나타났다.

주당 순자산가치는 17.04달러에서 17.17달러로 70bp 상승했다.

리튬테크놀로지스의 구조조정이 성공적으로 완료되어 순자산가치에 미치는 영향을 최소화하며 부실채권 목록에서 제외됐다.

총 경제적 수익률이 42.6%를 기록해 상장 BDC 평균인 19.1%를 크게 상회했다.

2분기 M&A 시장 활동이 약 31% 감소해 2023년 4분기 이후 최저 수준을 기록했다.

레버리지론 시장 활동이 감소하며 거래환경에 영향을 미쳤으나, 회사는 향후 기회 활용에 주력하고 있다.

식스스트리트스페셜티렌딩은 조정후 순투자수익 주당 0.56달러, 조정후 순이익 주당 0.64달러를 전망했다. 신규 1순위 투자의 가중평균 스프레드가 6.5%를 기록하며 업계 평균 대비 우수한 성과를 이어갈 것으로 예상된다.