종목분석

애플 vs 하드웨어·스토리지 업계 경쟁사 실적 비교...실적·재무 건전성 `우위`

2025-08-09 00:00:46

오늘날 급변하는 치열한 비즈니스 환경에서 기업 분석의 중요성이 커지고 있다. 이 기사에서는 애플(NASDAQ:AAPL)과 기술 하드웨어, 스토리지 및 주변기기 산업 내 주요 경쟁사들을 종합적으로 비교 분석한다. 주요 재무지표, 시장 지위, 성장 전망을 검토하여 투자자들에게 유용한 통찰력을 제공하고 업계 내 애플의 실적을 조명한다.


애플 기업 개요


애플은 소비자와 기업을 대상으로 하는 광범위한 하드웨어 및 소프트웨어 제품 포트폴리오를 보유한 세계 최대 기업 중 하나다. 아이폰이 기업 매출의 대부분을 차지하며, 맥, 아이패드, 애플워치 등 다른 제품들은 아이폰을 중심으로 한 광범위한 소프트웨어 생태계의 일부로 설계됐다. 애플은 스트리밍 비디오, 구독 번들, 증강현실 등 새로운 애플리케이션을 지속적으로 추가해왔다. 자체 소프트웨어와 반도체를 설계하고 폭스콘, TSMC 등 하청업체와 협력해 제품과 칩을 제조한다. 애플 매출의 절반 미만이 자사 대표 매장을 통해 직접 발생하며, 대부분은 파트너십과 유통을 통한 간접 매출이다.


기업명P/EP/BP/SROEEBITDA(십억달러)매출총이익(십억달러)매출성장률
애플33.3949.608.1335.34%31.0343.729.63%
슈퍼마이크로컴퓨터27.784.421.333.08%0.140.4425.15%
휴렛팩커드엔터프라이즈19.621.120.86-4.4%0.872.175.87%
웨스턴디지털16.714.892.815.21%0.280.9113.56%
넷앱18.3219.983.3033.42%0.431.193.84%
퓨어스토리지152.1315.196.11-1.1%0.040.5412.26%
이스트만코닥14.831.020.61-1.66%0.020.05-0.8%
터틀비치19.472.400.80-0.55%0.00.0214.42%
평균38.417.02.264.86%0.250.7610.61%

애플 분석 결과 다음과 같은 특징이 관찰된다:


  • 주가수익비율(P/E)이 33.39로 업계 평균보다 0.87배 낮아 저평가 상태를 시사한다. 이는 성장을 추구하는 투자자들에게 매력적일 수 있다.

  • 주가순자산비율(P/B)이 49.6으로 업계 평균보다 7.09배 높아 장부가 대비 프리미엄이 형성된 것으로 보인다.

  • 주가매출비율(P/S)이 8.13으로 업계 평균의 3.6배에 달해 매출 실적 기준으로는 고평가 상태일 수 있다.

  • 자기자본이익률(ROE)이 35.34%로 업계 평균보다 30.48% 높아 자기자본의 효율적 활용과 수익성, 성장 잠재력을 보여준다.

  • EBITDA가 310.3억 달러로 업계 평균의 124.12배에 달해 강력한 수익성과 현금창출 능력을 시사한다.

  • 매출총이익이 437.2억 달러로 업계 평균의 57.53배를 기록해 핵심 사업의 높은 수익성을 보여준다.

  • 매출성장률은 9.63%로 업계 평균 10.61%를 하회해 판매 환경의 도전적 상황을 반영한다.


부채비율


debt to equity


부채자본비율(D/E)은 기업의 자본구조와 관련된 재무적 위험을 판단하는 지표다.


업계 비교에서 부채자본비율을 고려하면 기업의 재무 건전성과 위험 프로필을 간단히 평가할 수 있어 의사결정에 도움이 된다.


애플의 부채자본비율을 상위 4개 경쟁사와 비교한 결과는 다음과 같다:


  • 상위 4개 경쟁사 중에서 애플은 1.54의 중간 수준 부채자본비율을 기록했다.

  • 이는 부채와 자기자본이 균형잡힌 재무구조를 의미한다.


주요 시사점


기술 하드웨어, 스토리지 및 주변기기 산업에서 애플의 P/E는 경쟁사 대비 낮아 저평가 가능성을 시사한다. P/B와 P/S는 높아 업계 기준으로는 고평가 상태다. ROE, EBITDA, 매출총이익, 매출성장률 측면에서 애플은 경쟁사 대비 우수한 성과를 보여 양호한 재무 건전성과 운영 효율성을 입증했다.

이 기사는 AI로 번역되어 일부 오류가 있을 수 있습니다.