엔비디아 주식... 레이먼드 제임스 애널리스트, 1분기 강력한 실적 전망

엔비디아 (NVDA)가 5월 21일 발표 예정인 1분기 실적을 앞두고 높은 기대를 받고 있다. 실적 발표를 앞두고 레이먼드 제임스의 애널리스트 사이먼 레오폴드는 엔비디아 주식에 대해 매수 강력 추천 의견과 목표주가 323달러를 유지했다. 그는 여러 주요 촉매와 추세를 언급하며 회사가 실적 발표를 앞두고 유리한 위치에 있다고 밝혔다.

먼저, 엔비디아 경영진은 최근 GTC 행사에서 2027년까지 누적 GPU 매출 1조 달러라는 새로운 장기 전망을 공유했다. 그는 이 수치가 베라 루빈 울트라, 파인만, 그록 LPX와 같은 미래 플랫폼을 포함하지 않았기 때문에 실제로는 보수적일 수 있다고 본다. 그의 견해로는 엔비디아의 제품 로드맵은 여전히 성장할 여지가 충분하다.

그는 또한 자신의 팀이 실시한 업계 조사 결과 엔비디아의 AI 추론 사업이 예상보다 빠르게 확대되고 있다고 말했다. 또한 이 분야의 지출은 올해 후반부터 증가하기 시작할 수 있다. 추론 사업이 아직 성장 주기 초기 단계에 있지만, 레오폴드는 엔비디아가 예정보다 앞서 있다고 생각한다.

밸류에이션 측면에서 레오폴드는 엔비디아 주식이 큰 폭의 상승에도 불구하고 여전히 매력적으로 보인다고 주장했다. 그는 엔비디아 주식의 2027년 주가수익비율이 약 18배로 하락해 장기 중간값인 31배는 물론 S&P 500 지수 (SPX)의 20배보다도 낮다고 지적했다. 그는 이러한 할인이 TPU와 세레브라스 (CBRS)의 경쟁에 대한 우려를 반영한 것으로 보인다고 말했다. 그러나 그는 위험 대비 보상이 여전히 엔비디아에 유리하다고 믿는다.

엔비디아 주가 전망은?

월가로 눈을 돌리면, 엔비디아 주식은 최근 3개월간 매수 40건, 보유 1건, 매도 1건을 기록하며 매수 강력 추천 컨센서스 등급을 받고 있다. 엔비디아 평균 목표주가는 280.31달러로 22.34%의 상승 여력을 시사한다.