BBVA 실적 발표...도전 속 강력한 성장세

방코 빌바오 비스카야 아르헨타리아(BBVA)가 3분기 실적 발표를 진행했다. 주요 내용은 다음과 같다.

최근 실적 발표에서 방코 빌바오 비스카야 아르헨타리아는 강력한 성장과 회복력을 표명했다. 터키와 아르헨티나 등 일부 지역에서 어려움에 직면했음에도 불구하고, 은행의 전반적인 실적은 핵심 수익의 전략적 성장과 효율성 개선에 힘입어 견조한 모습을 유지했다. 이번 발표는 BBVA의 지속가능한 사업 노력에 대한 의지와 복잡한 경제 환경 속에서도 수익성을 유지하는 능력을 강조했다.

강력한 유형자산 장부가치 성장

BBVA는 배당금을 포함한 주당 유형자산 장부가치가 전년 대비 17% 증가했으며, 분기 기준으로는 4.5% 상승했다고 보고했다. 이러한 성장은 은행의 탄탄한 재무 기반과 주주들에게 가치를 제공하는 능력을 입증한다.

높은 수익성 비율

은행은 2025년 9개월간 유형자본이익률 19.7%, 자기자본이익률 18.8%로 업계 최고 수준의 수익성 비율을 유지했다. 이러한 수치는 BBVA의 효율적인 자본 관리와 강력한 수익 창출 능력을 보여준다.

사상 최대 순이익

BBVA는 2025년 9개월간 80억 유로의 순이익을 달성하여 전년 대비 4.7% 증가했다. 이러한 기록적인 이익은 은행의 성공적인 운영 전략과 수익 성장을 반영한다.

CET1 자본비율 개선

CET1 자본비율은 분기 중 8bp 개선되어 13.42%에 도달했다. 이러한 자본력 강화는 BBVA가 더 나은 주주 환원을 제공할 수 있게 하며 재무 안정성을 강화한다.

긍정적인 수익 성장

핵심 수익은 순이자이익과 수수료가 각각 전년 대비 18%, 15% 증가하며 상당한 성장을 보였다. 이러한 긍정적인 수익 창출 추세는 BBVA의 효과적인 사업 전략과 시장 포지셔닝을 입증한다.

인상적인 대출 성장

대출 성장률은 전년 대비 16%를 유지하며 강력한 순이자이익 실적을 뒷받침했다. 이러한 성장은 특히 스페인과 멕시코에서 두드러졌으며, 각각 7.8%와 9.8%의 대출 증가를 기록했다.

효율성 비율 개선

효율성 비율은 38.2%로 개선되어 더 나은 비용 관리와 수익 실적을 반영했다. 이러한 개선은 BBVA의 운영 효율성과 비용 통제에 대한 집중을 나타낸다.

지속가능한 사업 성장

BBVA는 2025년 9개월간 기록적인 970억 유로의 지속가능한 사업을 집행했다. 지속가능성에 대한 이러한 의지는 은행의 장기 성장 전략의 핵심 요소다.

순이익 감소

전반적으로 긍정적인 실적에도 불구하고, 순이익은 터키의 높은 인플레이션과 2분기의 일회성 긍정적 영향으로 인해 전 분기 대비 감소했다.

멕시코 페소 강세의 영향

멕시코 페소 강세는 순거래이익 항목의 외환 헤지에 부정적인 영향을 미쳐 분기 실적에 영향을 주었다. 이러한 환율 변동은 BBVA의 재무 성과에 도전 과제가 되었다.

터키의 자산 건전성 우려

터키의 신용비용은 9개월간 176bp로 소폭 증가했으며, 소매 부문에서 높은 충당금 적립 필요성이 지속되고 있다. 이는 해당 지역의 어려운 경제 상황을 반영한다.

아르헨티나의 도전 과제

아르헨티나는 높은 실질금리로 인해 자산 건전성이 악화되어 소매 포트폴리오에 영향을 미쳤다. 이러한 상황은 BBVA가 해당 국가에서 직면한 거시경제적 도전 과제를 부각시킨다.

향후 전망

향후 전망과 관련하여 BBVA는 재무 실적에 대해 낙관적인 입장을 유지하며 여러 핵심 지표를 강조했다. 은행은 강력한 자본비율과 수익 성장에 힘입어 유형자산 장부가치와 수익성의 지속적인 성장을 기대하고 있다. 어려운 거시경제 환경에도 불구하고 BBVA는 자사주 매입 프로그램과 기록적인 중간 배당을 통해 주주 환원을 강화할 계획이다.

결론적으로 BBVA의 실적 발표는 수익성과 지속가능한 사업 노력의 강력한 성장을 강조하며 긍정적인 전망을 전달했다. 핵심 수익과 효율성 개선에 대한 은행의 전략적 집중은 특정 지역의 도전 과제를 헤쳐나갈 수 있는 좋은 위치를 확보하게 했다. 투자자들은 지속적인 견조한 실적과 주주 환원을 기대할 수 있다.