블랙록 TCP 캐피털, 4분기 순자산가치 급락 보고

블랙록 TCP 캐피털(TCPC)이 공시를 발표했다.

블랙록 TCP 캐피털은 2025년 12월 31일 종료 분기의 예비 미감사 실적을 발표했다. 주당 순자산가치는 2025년 9월 30일 8.71달러에서 약 19% 하락한 7.05~7.09달러 범위로 추정되며, 이는 주로 6개 포트폴리오 기업의 개별 이슈로 인한 것으로 전체 하락폭의 약 3분의 2를 차지했다. 주당 순투자수익은 0.24~0.26달러로 예상되고, 무수익 자산은 공정가치 기준 포트폴리오의 약 4.0%(원가 기준 9.6%)로 증가했으며, 순규제 레버리지는 약 1.45배(총부채자본비율 약 1.74배)로 상승했다. 이는 회사가 약 4억 8,300만 달러의 가용 레버리지와 6,110만 달러의 현금을 유지하고 주당 약 0.02달러의 자발적 운용보수 면제 혜택을 받았음에도 불구하고 나타난 수치다. 한편 2025년 신규 투자는 모두 1순위 담보대출이었고 평균 신규 포지션 규모가 감소하면서, 2026년 2월 27일 최종 실적 발표를 앞두고 포트폴리오 부담에 대응해 보다 선순위이고 분산된 익스포저로 전환하고 있음을 보여줬다.

(TCPC)에 대한 가장 최근 애널리스트 의견은 목표주가 6.00달러의 보유 등급이다. 블랙록 TCP 캐피털 주식에 대한 애널리스트 전망 전체 목록을 보려면 TCPC 주가 전망 페이지를 참조하라.

TCPC 주식에 대한 스파크의 견해

팁랭크스의 AI 애널리스트 스파크에 따르면 TCPC는 중립이다.

TCPC는 일반적으로 긍정적인 현금 창출에도 불구하고 실적 변동성과 최근 손실로 인해 중간 수준의 점수를 받았으며, 약한 기술적 모멘텀이 신중한 접근을 뒷받침한다. 매우 높은 배당수익률과 균형 잡힌 실적 발표 업데이트(무수익 자산 개선과 강력한 유동성이 실현 손실 및 청산 주도 순자산가치 하락을 상쇄)가 부분적인 지지를 제공하지만, 수익성과 추세 우려를 능가하기에는 충분하지 않다.

TCPC 주식에 대한 스파크의 전체 보고서를 보려면 여기를 클릭하라.

블랙록 TCP 캐피털 개요

블랙록 TCP 캐피털은 부채 및 수익 창출 투자를 제공하는 사업개발회사로, 포트폴리오는 주로 중견기업 차입자에 대한 1순위 담보대출에 집중되어 있다. 이 회사는 블랙록의 프라이빗 파이낸싱 솔루션 플랫폼, 독립 가격 산정 업체 및 평가 회사를 활용해 신용 포트폴리오를 관리하고 평가하며, 소규모 분산 포지션과 높은 비중의 선순위 담보 익스포저를 점점 더 강조하고 있다.

평균 거래량: 756,098주

기술적 심리 신호: 매도

현재 시가총액: 4억 8,530만 달러

TCPC 주식에 대한 더 많은 인사이트는 팁랭크스 주식 분석 페이지에서 확인하라.