미국-이란 갈등에 가장 많이 노출된 방위산업 ETF는?

중동 지역의 긴장 고조로 방위산업 주식이 상승세를 보이면서 방위산업 중심 상장지수펀드에 대한 관심도 높아지고 있다. 특히 이란과 관련된 긴장 고조로 혜택을 볼 것으로 예상되는 세 가지 방위산업 ETF가 주목받고 있다.

• iShares U.S. Aerospace & Defense ETF (ITA)


• Global X Defense Tech ETF (SHLD)


• Invesco Aerospace & Defense ETF (PPA)

그러나 ITA는 미국 주요 방산업체에 대한 노출도가 가장 크다는 점에서 두드러진다. 실제로 이 펀드는 RTX (RTX)와 록히드 마틴 (LMT) 같은 기업에 집중 투자하고 있으며, 이들 기업은 군사 작전 중 수요가 높은 무기 시스템을 생산한다.

예를 들어 RTX는 패트리어트 미사일 시스템과 토마호크 미사일을 제조하는데, 이들은 지역 방어에 널리 사용된다. 한편 록히드 마틴은 F-35 전투기와 THAAD 미사일 요격 시스템을 생산하며, 이는 현대 군사 작전의 핵심 구성 요소다.

다양한 유형의 노출

동시에 다른 방위산업 ETF들은 동일한 추세에 대해 서로 다른 유형의 노출을 제공한다. 예를 들어 SHLD는 전통적인 항공우주 하드웨어보다는 방위 기술과 첨단 디지털 시스템에 더 집중한다. 그 결과 이 펀드는 팔란티어 (PLTR) 같은 기업을 포함하는데, 증권가는 AI 기반 정보, 감시, 위협 탐지에 대한 수요 증가로 이 기업이 혜택을 볼 수 있다고 전망한다. 한편 PPA는 항공우주, 방위, 국토안보 산업 전반에 걸쳐 61개 기업을 보유하는 분산 투자 방식을 취하며, 이를 통해 방위산업 공급망 전체에 걸쳐 위험을 분산시킨다.

월가의 전망

월가로 눈을 돌리면, 아래 그림에 나타난 방위산업 ETF 중 증권가는 ARK Space Exploration & Innovation ETF (ARKX)에서 가장 큰 상승 여력을 전망한다. 실제로 ARKX의 목표주가인 주당 38.75달러는 20.6%의 상승 여력을 시사한다.