지난 주와 다가올 주... 거시경제와 시장, 5월 24일

주식시장은 채권 수익률 하락과 기술주 상승에 힘입어 견조한 흐름으로 한 주를 마감했으며, 다우존스 지수는 사상 최고치를 경신했다. 다우존스 지수(DJIA)는 금요일 0.58% 상승한 50,579.70을 기록했고, S&P 500 지수(SPX)는 0.37% 오른 7,473.47을 기록했다. 나스닥 지수(NDX)는 0.42% 상승한 29,481.64를 기록했다.

동시에 S&P 500 지수는 8주 연속 상승을 기록하며 시장의 강세 흐름을 이어갔다. 10년물 국채 수익률은 4.59%로 하락했으며, 금(CM:XAUUSD)은 0.7% 하락한 4,508.00달러를 기록했고, 원유(CM:CL)는 1.66% 상승한 96.44달러를 기록했으며, 비트코인(BTC-USD)은 76,693.98달러에 거래됐다.

주요 거시경제 이슈는 연방준비제도의 인사 변화였다. 케빈 워시가 연준 의장으로 취임하며 개혁 지향적 접근을 취하겠다고 밝혔다. 이는 시장에 중요한 의미를 갖는데, 그가 높은 인플레이션, 약한 소비 심리, 그리고 여전히 사상 최고치 근처에 있는 주식시장이라는 어려운 시기에 직무를 시작하기 때문이다.

워싱턴의 지원에 양자컴퓨팅 관련주 급등

양자컴퓨팅 관련주는 미국 상무부가 칩스법 지원금 20억 1,300만 달러와 관련된 의향서에 서명한 후 이번 주 가장 큰 테마 중 하나가 됐다. 이 계획에는 9개 양자컴퓨팅 및 반도체 기업에 대한 보조금이 포함되며, 미국 정부는 거래의 일환으로 소규모 지분을 취득할 예정이다.

IBM(IBM)은 10억 달러를 받을 예정이다. IBM은 이 자금이 앤더론이라는 새로운 회사를 통해 미국 양자칩 파운드리 구축에 도움이 될 것이라고 밝혔다. IBM은 또한 연방 자금과 동일한 10억 달러를 추가로 투입할 계획이다.

다른 기업을 위해 반도체를 제조하는 칩 메이커 글로벌파운드리(GFS)는 3억 7,500만 달러를 받을 예정이다. 순수 양자컴퓨팅 기업인 디웨이브 퀀텀(QBTS)과 양자칩 및 시스템 기업인 리게티 컴퓨팅(RGTI)은 각각 1억 달러를 받을 예정이다. 다른 수혜 기업으로는 인플렉션(INFQ), 아톰 컴퓨팅, 사이퀀텀, 퀀티늄, 디락 등이 있다.

이 소식은 관련 종목군 전반에 급격한 상승을 촉발했다. 디웨이브는 14.14% 상승했고, 리게티는 20.15% 급등했으며, 글로벌파운드리는 5.37% 올랐다. 아이온큐(IONQ), 퀀텀 컴퓨팅(QUBT), 아키트 퀀텀(ARQQ), 그리고 퀀티늄을 지원하는 허니웰 인터내셔널(HON) 등 다른 양자컴퓨팅 관련주들도 동반 상승했다.

인플렉션의 매튜 킨셀라 최고경영자는 이번 심사가 수개월에 걸친 매우 엄격한 기술 평가였다고 말했다. 그는 미국 정부가 업계 전반을 검토한 후 실행 능력이 있다고 판단한 기업들을 선정했다고 덧붙였다.

기술주, M&A, IPO 논의 지속 주목

한편 퀄컴(QCOM)이 기술주 상승을 주도했다. 이는 투자자들이 대형 기술주와 AI 관련주에 계속 집중하면서 시장에 또 다른 상승 동력을 제공했다.

아이맥스(IMAX)도 매각 가능성에 대한 초기 협의를 진행했다는 보도 이후 상승했다. 증권가는 기술 및 미디어 기업들을 자연스러운 인수 후보로 지목했다.

AI 관련 소식으로는 오픈AI가 1조 달러 규모의 상장 가능성에 대한 논의가 이어지면서 현금 사용, 매출 구성, 저렴한 AI 모델과의 경쟁 심화에 대한 새로운 의문을 제기했다. 이는 오픈AI의 주요 파트너인 마이크로소프트(MSFT)와 AI 모델 훈련 및 운영에 사용되는 칩을 다수 공급하는 엔비디아(NVDA)에도 중요한 의미를 갖는다.

스페이스X도 이 비상장 우주 기업의 기업가치를 2조 달러 가까이 평가할 수 있는 IPO 가능성 보도 이후 새로운 시장 관심을 끌었다. 이는 초기 투자자와 직원들에게 큰 영향을 미칠 것으로 보이며, 테슬라(TSLA) 최고경영자 일론 머스크에 대한 투자자들의 관심도 높아질 전망이다.

정치와 시장 측면에서 트럼프 대통령은 1분기 동안 2억 2,000만 달러에서 7억 5,000만 달러 규모의 3,700건 이상의 거래를 공개했다. 이 목록은 엔비디아, 마이크로소프트, 아마존(AMZN), 메타 플랫폼스(META), 브로드컴(AVGO), 서비스나우(NOW), 텍사스 인스트루먼츠(TXN), 델 테크놀로지스(DELL), 오라클(ORCL) 등 기술주에 크게 편중됐다.

다음 주 전망

앞으로 투자자들은 주식 랠리가 계속 확대될 수 있을지 주목할 것이다. 다우지수는 사상 최고치를 경신했고, S&P 500 지수는 8주 연속 상승을 기록했다. 그러나 주가가 사상 최고치 근처에 있는 상황에서 인플레이션, 금리, 성장에 대한 각각의 새로운 데이터가 더 큰 비중을 차지할 수 있다.

워시가 임기를 시작하면서 연준도 계속 주목받을 것이다. 시장은 그가 얼마나 빠르게 정책을 전환하고자 하는지, 그리고 그의 개혁 지향적 기조가 투자자들의 금리 경로 전망을 어떻게 바꿀지 살펴볼 것이다.

동시에 양자컴퓨팅은 핵심 테마로 남을 수 있다. 새로운 미국 보조금은 이 분야에 대한 주요 신뢰 표시를 제공했지만, 투자자들은 여전히 이들 기업이 공적 자금을 실제 기술 진전으로, 그리고 나중에는 실제 매출로 전환할 수 있다는 증거를 확인해야 할 것이다.

마지막으로 AI와 IPO 논의는 개별 종목 움직임을 계속 주도할 수 있다. 오픈AI, 스페이스X, 엔비디아, 마이크로소프트, 테슬라는 모두 시장의 가장 큰 성장 테마와 연결돼 있다. 따라서 AI 지출, 칩 수요, 신규 상장과 관련된 새로운 소식은 기술주의 다음 움직임을 형성할 수 있다.

예정된 실적 발표 및 배당락일

5월 25일 주간은 소프트웨어, 클라우드, 소매, 은행, 여행, 중국 전기차, 데이터센터 하드웨어 등이 주목받는 바쁜 실적 발표 일정을 맞이한다. 세일즈포스(CRM), 마벨 테크놀로지(MRVL), 스노우플레이크(SNOW), 코스트코(COST), 델 테크놀로지스가 주요 관심 종목이 될 것이다. 동시에 여러 대형 기업들이 배당락일을 맞이하면서 배당 투자자들에게 헬스케어, 기술, 광산, 통신, 부동산, 철도, 유틸리티 등 다양한 종목 목록을 제공한다.

실적 발표 전망

5월 25일 월요일에는 실적 발표 일정이 적다. 중국 기반 온라인 여행 기업인 트립닷컴(TCOM)이 주요 대형주 종목이다. 월가는 주당 0.89달러의 순이익과 약 23억 3,000만 달러의 매출을 전망하고 있다.

5월 26일 화요일에는 지스케일러(ZS)가 주요 실적 발표 종목 중 하나가 될 것이며, 전망치는 주당 1.01달러의 순이익과 약 8억 3,560만 달러의 매출이다. 셈테크(SMTC)는 주당 0.45달러의 순이익과 약 2억 8,353만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 오토존(AZO)은 주당 36.22달러의 순이익과 48억 6,000만 달러 가까운 매출을 발표할 예정이며, 투자자들에게 수리 및 자가 정비 자동차 수요에 대한 시각을 제공할 것이다. 또한 모딘 매뉴팩처링(MOD)은 주당 1.55달러의 순이익과 약 9억 2,067만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상되며, 샤오미(XIACY)는 주당 0.14달러의 순이익과 146억 7,000만 달러 가까운 매출을 기록할 것으로 예상된다.

5월 27일 수요일에는 세일즈포스가 주요 관심 종목이 될 것이다. 이 클라우드 소프트웨어 기업은 주당 3.13달러의 순이익과 약 110억 5,000만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상되며, 투자자들은 영업 및 서비스 도구 전반에 걸친 AI 수요 징후를 주목할 것이다. 마벨 테크놀로지는 주당 0.79달러의 순이익과 약 24억 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 스노우플레이크는 주당 0.32달러의 순이익과 13억 2,000만 달러 가까운 매출을 발표할 예정이다. 마찬가지로 PDD 홀딩스($PDD)는 주당 2.43달러의 순이익과 약 161억 5,000만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. HP(HPQ)는 주당 0.71달러의 순이익과 139억 9,000만 달러 가까운 매출을 기록할 예정이다.

또한 수요일에는 시놉시스(SNPS)가 주당 3.15달러의 순이익과 약 22억 5,000만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 뱅크 오브 노바스코샤(BNS)는 약 70억 5,000만 달러의 매출과 주당 1.41달러의 순이익을 발표할 예정이다. 베스트바이(BBY)는 주당 1.22달러의 순이익과 88억 2,000만 달러 가까운 매출을 기록할 것으로 예상된다. 또한 뉴타닉스(NTNX)는 주당 0.35달러의 순이익과 약 6억 8,634만 달러의 매출을 기록할 예정이며, 딕스 스포팅 굿즈(DKS)는 주당 2.90달러의 순이익과 50억 7,000만 달러 가까운 매출을 기록할 것으로 예상된다.

5월 28일 목요일에는 코스트코가 주요 실적 발표 종목 중 하나가 될 것이며, 전망치는 주당 4.98달러의 순이익과 약 696억 1,000만 달러의 매출이다. 이 결과는 투자자들에게 소비자 강세와 매장 방문객 수에 대한 강력한 시각을 제공할 것이다. 샤오펑(XPEV)은 주당 0.11달러의 손실과 약 19억 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 델 테크놀로지스는 주당 2.91달러의 순이익과 349억 7,000만 달러 가까운 매출을 기록할 예정이며, 투자자들은 AI 서버 수요에 집중할 것으로 보인다. 리오토(LI)는 주당 0.27달러의 손실과 약 32억 2,000만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다.

소프트웨어 분야에서는 옥타(OKTA)가 주당 0.85달러의 순이익과 약 7억 5,184만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 몽고DB(MDB)는 주당 1.19달러의 순이익과 6억 6,454만 달러 가까운 매출을 발표할 예정이다. 오토데스크(ADSK)는 주당 2.84달러의 순이익과 약 18억 9,000만 달러의 매출을 기록할 것으로 예상된다. 은행 부문에서는 토론토도미니언은행(TD), 로열뱅크오브캐나다(RY), 캐나디안임페리얼뱅크오브커머스(CM)도 일정에 포함돼 있으며, 매출 전망치는 각각 약 105억 6,000만 달러, 125억 9,000만 달러, 57억 9,000만 달러다.

이번 주 배당락일

이번 주 동안 여러 대형 기업들이 배당락일을 맞이하면서 배당 투자자들에게 헬스케어, 기술, 은행, 광산, 부동산, 운송, 통신 등 다양한 종목을 제공한다. 이 목록에는 저수익률 성장주, 안정적인 우량주, 고수익률 글로벌 기업들이 포함된다.

5월 26일 화요일에는 존슨앤드존슨(JNJ)이 배당락일을 맞이하며 약 16일 후 1.34달러를 지급할 예정이다. 스카이웍스 솔루션스(SWKS)는 약 23일 후 0.71달러를 지급하며, 프루덴셜 파이낸셜($PRU)은 약 18일 후 1.40달러를 지급한다. 앳모스 에너지(ATO)는 약 15일 후 1.00달러를 지급할 예정이다. 워너 뮤직 그룹(WMG)은 약 9일 후 0.19달러를 지급한다. 또한 펜스키 오토모티브 그룹(PAG)은 약 10일 후 1.42달러를 지급할 예정이다.

5월 27일 수요일에는 뉴몬트(NEM)이 배당락일을 맞이하며 약 29일 후 0.26달러를 지급할 예정이다. 일렉트로닉 아츠(EA)는 약 24일 후 0.19달러를 지급하며, 휘튼 프레셔스 메탈스(WPM)은 약 16일 후 0.20달러를 지급한다. 트랙터 서플라이(TSCO)는 약 16일 후 0.24달러를 지급할 예정이다. 얌 브랜즈(YUM)은 약 19일 후 0.75달러를 지급하며, 얌 차이나 홀딩스(YUMC)는 약 24일 후 0.29달러를 지급한다. 또한 로우스(L)는 약 16일 후 0.06달러를 지급하며, 트랜스유니온(TRU)은 약 18일 후 0.13달러를 지급할 예정이다.

또한 수요일에는 선 라이프 파이낸셜(SLF)이 다음 달 0.70달러를 지급할 예정이다. RB 글로벌(RBA)은 약 25일 후 0.31달러를 지급한다. 뷰로 베리타스(BVRDF)는 약 4일 후 1.09달러를 지급하며, CK 허치슨 홀딩스(CKHUF)는 약 18일 후 0.20달러를 지급할 예정이다.

5월 28일 목요일에는 익스피디아 그룹(EXPE)이 배당락일을 맞이하며 약 25일 후 0.48달러를 지급할 예정이다. 앰코(AMCR)는 약 24일 후 0.65달러를 지급하며, 자일렘(XYL)은 다음 달 0.43달러를 지급한다. 현대자동차(HYMLF)는 다음 달 1.41달러를 지급할 예정이다. 텔레포니카 브라질(VIV)은 0.07달러를 지급한다. 또한 AIA 그룹(AAIGF)은 약 19일 후 0.18달러를 지급하며, 인포마(IFPJF)는 약 2개월 후 0.20달러를 지급할 예정이다.

5월 29일 금요일에는 리얼티 인컴(O)이 배당락일을 맞이하며 약 22일 후 0.27달러를 지급할 예정이다. 배릭 마이닝(B)은 약 22일 후 0.17달러를 지급하며, AGNC 인베스트먼트(AGNC)는 약 16일 후 0.12달러를 지급한다. T-모바일(TMUS)은 약 18일 후 1.02달러를 지급할 예정이다. 이베이(EBAY)는 약 19일 후 0.31달러를 지급하며, 코닝(GLW)은 다음 달 0.28달러를 지급할 예정이다.

또한 금요일에는 다우(DOW)가 약 19일 후 0.35달러를 지급한다. 도미니언 에너지(D)는 약 27일 후 0.67달러를 지급할 예정이다. 유니언 퍼시픽(UNP)은 다음 달 1.38달러를 지급한다. S&P 글로벌(SPGI)은 약 17일 후 0.97달러를 지급할 예정이다. 또한 브룩필드 리뉴어블 파트너스(BEP)는 다음 달 0.39달러를 지급하며, 브룩필드 인프라스트럭처 파트너스(BIP)는 다음 달 0.46달러를 지급하고, CSX(CSX)는 약 22일 후 0.14달러를 지급하며, 매뉴라이프 파이낸셜(MFC)은 약 26일 후 0.35달러를 지급할 예정이다.