일론 머스크, 별을 향해 쏘아 올린다... 스페이스엑스, 주당 135달러에 750억 달러 규모 사상 최대 IPO 추진

일론 머스크의 스페이스X가 주당 135달러의 IPO 가격을 책정하고 사상 최대 규모인 750억 달러 조달을 목표로 하고 있는 것으로 알려졌다. 이 문제에 정통한 소식통에 따르면, 이 로켓 및 위성 통신 기업은 5억 5,560만 주를 매각해 약 1조 7,500억 달러의 기업가치를 목표로 하고 있다. 한편 투자자 로드쇼는 이번 주 목요일에 시작될 것으로 예상된다.

참고로 스페이스X는 이 대형 IPO의 가격을 빠르면 6월 11일에 책정하고 6월 12일 나스닥에서 거래를 시작할 것으로 예상된다. 이번 공모는 강력한 투자자 관심을 반영하며 역사상 최대 규모의 IPO가 될 것으로 널리 예상되고 있다. 조달된 자금은 스페이스X의 AI 컴퓨팅 역량 확대와 스타링크 위성 네트워크 성장에 사용될 것으로 보인다.

스페이스X의 IPO 계획에 대해 현재까지 알려진 내용

스페이스X의 IPO는 전액 신주 발행 방식이 될 것으로 예상되며, 이는 모든 수익금이 회사로 직접 유입된다는 의미다. 소식통에 따르면 초기 투자자와 직원을 포함한 기존 주주들은 IPO의 일환으로 주식을 매각할 수 없다.

공모 구조의 일환으로 머스크는 IPO 이후 최소 366일 동안 스페이스X 주식을 보유해야 하는 것으로 알려졌으며, 이는 회사에 대한 그의 장기적 헌신을 보여준다.

한편 머스크는 전통적인 IPO 프로세스를 여러 방식으로 재편하고 있다. 스페이스X는 개인 투자자들에게 더 많은 공모 물량을 배정할 계획인 것으로 알려졌다. 이전 보도에 따르면 회사는 IPO 주식의 최대 30%를 개인 투자자에게 배정할 수 있으며, 이는 개인 투자자에게 매우 큰 비중이다. 또한 머스크는 주요 주가지수에 조기 편입을 추진하고 있으며, 창업자의 강력한 통제권을 유지하는 지배구조를 구축하고 있는 것으로 알려졌다.

스페이스X IPO, 과대평가 우려 직면

최근 모닝스타 (MORN)는 스페이스X의 예상 IPO 가치평가에 대해 우려를 제기하며, 이 항공우주 기업의 가치가 현재 논의되고 있는 약 1조 8,000억 달러 목표보다 훨씬 낮을 수 있다고 주장했다. 이 회사는 7,810억 달러의 적정 가치 추정치로 커버리지를 시작했다. 애널리스트 니콜라스 오웬스는 스페이스X를 "상당히 과대평가되었다"고 설명하며, 투자자들이 IPO 이후 더 나은 진입 시점을 찾을 수 있을 것이라고 제안했다.

앞서 보도에서는 스페이스X가 상장을 앞두고 IPO 목표 가치평가를 2조 달러에서 약 1조 8,000억 달러로 낮췄다고 전했다. 수정된 가치평가는 부정적 신호라기보다는 전략적 조정일 가능성이 높다. 이는 초기 논의 과정에서 투자자 피드백과 수요를 바탕으로 가격이 조정되는 전형적인 IPO 프로세스를 반영한다.

스페이스X는 여전히 비상장 기업이지만, 투자자들은 팁랭크스의 비상장 기업 센터를 통해 회사의 실적과 주요 동향을 계속 모니터링할 수 있다. 아래는 참고용 스크린샷이다.