비트코인 매각 후 숏셀러들이 스트래터지 겨냥

크립토 자산 보유 회사인 스트래티지(MSTR)가 4년 만에 처음으로 비트코인(BTC) 보유 자산 일부를 매각한 후, 공매도 세력이 동사 주식에 대한 베팅을 늘리고 있다.

스트래티지는 전 세계에서 가장 많은 비트코인을 보유한 기업으로, 현재 가격 기준 약 510억 달러 상당의 84만 BTC 이상을 보유하고 있다. 스트래티지의 마이클 세일러 회장은 오랫동안 월가에서 가장 강력한 비트코인 강세론자이자 암호화폐 전도사로 알려져 왔다.

그래서 최근 규제 공시를 통해 스트래티지가 32개의 비트코인을 250만 달러에 매각했다는 사실이 드러나자 많은 투자자들이 불안해했다. 이번 매각은 현재 11.5%의 수익률을 제공하는 고수익 우선주(나스닥: $STRC)의 배당금 지급 자금을 마련하기 위한 것이었다.

스트래티지가 비트코인을 매각한 것은 2022년 암호화폐 겨울의 바닥 근처에서 704개의 비트코인을 개당 1만8000달러에 매각한 이후 처음이다.

스트래티지의 비트코인 보유 현황. 출처: The Fly

공매도 세력이 주식을 노리다

비트코인 매각 소식에 대한 투자자들의 반응은 신속하고 단호했다. 실망한 투자자들이 주식을 매도하면서 MSTR 주가는 지난 5거래일 동안 20% 하락했다. 이제 공매도 세력은 스트래티지 주가가 앞으로 몇 주 동안 더 하락할 것으로 베팅하고 있다.

공매도 세력은 일정 기간 동안 주가가 일정 금액만큼 하락할 것이라는 풋옵션으로 알려진 베팅을 하는 옵션 거래자들이다. 시장 데이터에 따르면 지난 주 동안 스트래티지 주식에 대해 평소보다 두 배 이상 많은 풋 베팅이 이루어졌다. 총 2억5000만 달러 이상이 MSTR 주가가 앞으로 몇 주, 몇 달 동안 계속 하락할 것이라는 데 걸렸다.

스트래티지의 비트코인 매각은 암호화폐 매도세를 가속화한 원인으로도 지목되고 있다. 6월 5일, 암호화폐에 대한 투자 심리가 악화되면서 비트코인은 2024년 이후 처음으로 6만 달러 아래로 떨어졌다.

MSTR 주식은 매수할 만한가

스트래티지 주식은 14명의 월가 증권가로부터 적극 매수 의견을 받고 있다. 이 등급은 지난 3개월 동안 발표된 12건의 매수와 2건의 보유 의견을 기반으로 한다. MSTR의 평균 목표주가는 302.14달러로 현재 수준에서 150%의 상승 여력을 시사한다.