다이렉시온, 엔비디아·테슬라·마이크론 등 겨냥한 인컴 ETF 6종 신규 출시...투자자들이 주목해야 하는 이유

디렉시온은 기존의 레버리지 및 인버스 ETF 사업을 넘어 시장에서 가장 널리 보유되고 있는 성장주에서 수익을 창출하도록 설계된 6개의 상장지수펀드로 구성된 디파인드 인컴 부스트 제품군을 출시하며 사업 영역을 확장했다.

새로운 라인업에는 디렉시온 NVDA 디파인드 인컴 부스트 ETF(NVIB), TSLA 디파인드 인컴 부스트 ETF(TSIB), GOOGL 디파인드 인컴 부스트 ETF(GOIB), META 디파인드 인컴 부스트 ETF(MEIB), PLTR 디파인드 인컴 부스트 ETF(PLIB), MU 디파인드 인컴 부스트 ETF(MUIB)가 포함된다. 각 펀드는 공개된 규칙 기반 Cboe 지수를 추종하면서 단일 고변동성 주식에 대해 체계적으로 콜옵션을 매도하여 수익을 추구한다.

디렉시온의 레버리지 및 인버스 상품과 달리, 디파인드 인컴 부스트 ETF는 레버리지가 없으며 일일 수익률 증폭보다는 수익을 추구하는 투자자를 위해 설계되었다. 회사에 따르면, 이 펀드들은 기초 주식과 밀접하게 연계된 성과 특성을 유지하면서 정의된 수익 흐름을 창출하는 것을 목표로 한다.

투자자에게 중요한 이유

이번 출시는 오늘날 많은 수익 투자자들이 직면한 과제를 해결한다. 엔비디아(NVDA), 테슬라(TSLA), 알파벳(GOOGL), 메타(META), 팔란티어(PLTR), 마이크론(MU)을 포함한 시장 최고 성과 기업들 중 상당수가 배당금을 거의 또는 전혀 지급하지 않아, 투자자들은 고성장 주식과 더 성숙한 배당 지급 기업 사이에서 선택해야 했다. 이 ETF들은 또 다른 선택지를 제공한다.

배당금 지급에 의존하는 대신, 이 펀드들은 기초 주식에 대해 커버드 콜옵션을 매도하여 분배금을 창출하고자 한다. 수집된 옵션 프리미엄은 의미 있는 수익원을 제공할 수 있지만, 주가가 미리 정해진 수준을 넘어 상승할 경우 투자자는 상승 여력의 일부를 포기하게 된다.

이러한 절충안은 지난 몇 년간 커버드 콜 전략의 인기를 높이는 데 기여했으며, 특히 유틸리티나 필수소비재와 같은 전통적인 수익 섹터로 완전히 전환하지 않고 추가 현금 흐름을 원하는 투자자들 사이에서 그러했다. 이 접근법은 투자자들이 AI 투자로 혜택을 받는 기업에 대한 노출을 유지하면서 해당 주식들이 일반적으로 자체적으로 제공하지 않는 수익 요소를 추가할 수 있게 한다.

이번 출시는 또한 디렉시온의 제품 제공을 ETF 업계에서 가장 빠르게 성장하는 부문 중 하나로 확장한다. 오랫동안 전술적 레버리지 상품과 연관되어 온 이 회사는 이제 파생상품 전문성을 규칙 기반 수익 전략에 적용하고 있으며, 경영진은 시간이 지남에 따라 추가 펀드가 출시될 수 있다고 밝혔다.

어떤 기초 주식이 최고의 기회를 제공하는가

팁랭크스의 주식 비교 도구를 사용하여 디렉시온의 새로운 ETF 기초가 되는 6개 기업인 엔비디아, 테슬라, 마이크론, 알파벳, 메타, 팔란티어를 비교했다.

각 기업은 독특한 투자 사례를 제공한다. 알파벳은 AI 개발과 디지털 광고 및 클라우드 컴퓨팅 분야의 리더십을 결합한다. 메타는 광고 사업에서 상당한 현금 흐름을 창출하면서 AI에 대한 대규모 투자를 지속하고 있다. 팔란티어는 가장 빠르게 성장하는 엔터프라이즈 소프트웨어 기업 중 하나로 남아 있지만, 밸류에이션이 실망의 여지를 거의 남기지 않는다. 테슬라는 전기차, 자율주행, 로보틱스에 대한 노출을 제공하지만, 시장에서 가장 변동성이 큰 대형주 중 하나로 남아 있다. 마이크론은 AI 서버에 사용되는 고대역폭 메모리에 대한 수요 증가로 혜택을 받았지만, 메모리는 여전히 경기순환적 사업이다.

엔비디아는 계속해서 두각을 나타낸다. 이 회사는 하이퍼스케일러와 기업 고객이 사용하는 AI 가속기의 선도적 공급업체로 남아 있으며, 월가는 데이터센터 투자가 계속됨에 따라 여전히 강력한 실적 성장을 기대하고 있다.

디렉시온의 새로운 수익 중심 라인업에 관심이 있는 투자자들에게 NVIB는 사업 품질, 실적 전망, 장기 성장 잠재력의 가장 강력한 조합을 제공하는 것으로 보인다. 커버드 콜 전략이 강한 랠리 동안 일부 상승 여력을 제한하지만, AI 인프라에서 엔비디아의 선도적 위치는 시장을 선도하는 기술 기업 중 하나에 대한 노출과 옵션 생성 수익의 잠재력을 모두 추구하는 투자자들에게 매력적인 기반이 된다.