매달 막대한 배당금을 지급하는 `강력 매수` ETF 3종

분기 배당은 좋지만, 3개월마다 배당금을 기다리는 것만이 유일한 선택지는 아니다. 일부 ETF는 매달 투자자 계좌에 현금을 입금하여 연간 12회의 배당 지급 기회를 제공한다.

아래 소개하는 세 개의 강력 매수 ETF는 이러한 방식을 따르며, 각각 현재 두 자릿수 후행 배당수익률을 제공하고 있다. 세 ETF 모두 옵션을 활용해 수익을 창출하지만, 포트폴리오와 전략이 달라 투자자들에게 월간 배당을 추구할 수 있는 여러 가지 방법을 제시한다.

글로벌X 나스닥100 커버드콜 ETF (QYLD)

글로벌X 나스닥100 커버드콜 ETF는 10년 넘게 투자자들에게 월간 배당금을 지급해왔다. QYLD는 현재 11.59%의 후행 배당수익률을 제공하며, 지난 1년간 주당 2.1099달러를 지급했다. 7월 최근 월간 배당금은 주당 0.177달러였다.

2013년 12월 출시된 QYLD는 순자산 약 83억 달러 규모로 성장했으며, 현재 103개 종목을 보유하고 있다. 이 펀드는 0.60%의 운용보수를 부과하며, 12년 연속 월간 배당금을 지급해왔다.

QYLD는 나스닥100 지수를 기반으로 한 커버드콜, 즉 바이라이트 전략을 따른다. 이 펀드는 지수에 포함된 주식을 보유하면서 나스닥100에 대한 콜옵션을 매도한다. 이러한 옵션에서 받는 프리미엄이 월간 배당금을 지원하는 수익을 창출하는 데 도움이 된다.

따라서 투자자들은 시장에서 가장 큰 기술 및 성장 기업들에 대한 노출을 얻게 된다. 엔비디아, 애플, 마이크로소프트, 아마존, 알파벳, 브로드컴, 메타가 펀드의 주요 보유 종목에 포함된다.

증권가 애널리스트들은 포트폴리오 내 주식들에 대해 전반적으로 낙관적이며, 강력 매수 컨센서스 등급을 부여했다. 애널리스트 추천을 자세히 살펴보면, 커버된 102개 보유 종목 중 88개가 매수 등급을 받았고, 나머지 14개는 보유 등급을 받았으며 매도 등급은 없다. 22.48달러의 평균 QYLD 목표주가는 향후 12개월간 23%의 상승 여력을 시사한다.

글로벌X S&P500 커버드콜 ETF (XYLD)

이 월간 수익 전략의 더 광범위한 버전은 글로벌X S&P500 커버드콜 ETF에서 제공된다. 나스닥100을 중심으로 포트폴리오를 구성하는 대신, XYLD는 훨씬 더 광범위한 S&P500 지수에 커버드콜 접근법을 적용한다.

펀드 포트폴리오 내 더 넓은 주식 구성에도 불구하고 수익은 여전히 상당하다. XYLD는 현재 10.41%의 후행 배당수익률을 제공하며, 지난 1년간 주당 4.3342달러를 지급했고, 7월에는 0.409달러를 배당했다.

XYLD는 2013년 6월 출시되어 QYLD보다 더 긴 운용 이력을 가지고 있다. 이 펀드는 현재 약 33억 달러의 순자산을 관리하며, 504개 종목을 보유하고 0.60%의 운용보수를 부과한다. 월간 배당금은 13년 연속 지속되고 있다.

이러한 배당금을 창출하기 위해 XYLD는 S&P500에 포함된 주식을 보유하면서 지수에 대한 콜옵션을 매도한다. 이러한 계약에서 받는 프리미엄은 펀드의 월간 배당금에 기여하는 또 다른 수익원을 제공한다.

포트폴리오 구성은 XYLD와 나스닥 중심 상대 펀드 간의 가장 명확한 차이점 중 하나를 제공한다. QYLD는 나스닥100 내에서 노출을 집중하는 반면, XYLD는 미국 주식시장의 훨씬 더 광범위한 부분을 대표하는 거의 500개 기업에 투자자의 자금을 분산시킨다.

기술주는 S&P500 내에서 상당한 비중을 차지하기 때문에 여전히 XYLD의 주요 포지션 중 일부를 차지한다. 엔비디아, 애플, 마이크로소프트, 아마존, 알파벳, 브로드컴, 메타가 상위권에 위치하며, 수백 개의 추가 보유 종목이 다른 산업에 대한 노출을 제공한다.

XYLD를 뒷받침하는 애널리스트 전망은 강하게 낙관적이며, 504개 보유 종목 중 415개가 매수 등급을 받았다. 보유 등급은 83개 종목을 차지하며, 매도 추천은 단 6개에 불과하다. 한편, 49.33달러의 평균 XYLD 목표주가는 향후 12개월간 약 18%의 상승 여력을 나타낸다.

글로벌X S&P500 리스크 관리 인컴 ETF (XRMI)

하방 보호는 글로벌X S&P500 리스크 관리 인컴 ETF에서 더 큰 역할을 한다. 처음 두 펀드와 달리, XRMI는 수익 창출 콜옵션과 심각한 시장 급락 시 손실을 줄이기 위한 보호 풋옵션을 결합한다.

XRMI는 현재 그룹 중 가장 높은 12.38%의 후행 배당수익률을 제공한다. 투자자들은 지난 1년간 주당 2.1575달러를 받았으며, 7월 배당금은 주당 0.173달러였다.

이 ETF는 2021년 8월 출시되어 위에서 논의한 다른 펀드들보다 훨씬 젊고 규모가 작다. XRMI는 현재 약 5천만 달러의 순자산을 관리하며, 500개 이상의 주식을 보유하고 0.60%의 운용보수를 부과한다.

보호적 순신용 칼라 전략이 XRMI를 전통적인 커버드콜 ETF와 다르게 만드는 요소를 설명한다. XRMI는 S&P500 내 주식을 보유하고, 지수에 대한 등가격 콜옵션을 매도하며, 추가 보호를 제공하도록 설계된 외가격 풋옵션을 매수한다.

풋옵션은 주식시장이 특히 심각한 급락을 경험할 때 일부 손실을 완화할 수 있다. 동시에 콜 매도로 창출된 프리미엄은 이러한 풋옵션 비용을 충당하고 매달 투자자들에게 분배되는 현금에 기여한다.

보호는 자연스럽게 XRMI를 QYLD 및 XYLD와 비교할 때 구매자가 고려해야 할 절충안을 수반한다. 풋옵션 매수는 콜 매도로 받은 프리미엄 수익의 일부를 소비하며, 매도된 콜옵션은 S&P500이 특히 좋은 성과를 낼 때 잠재적 이익을 제한할 수 있다.

500개 이상의 주식이 XRMI의 옵션 전략을 뒷받침하는 주식 기반을 제공한다. 엔비디아, 애플, 마이크로소프트, 아마존, 알파벳, 브로드컴, 메타, MU가 S&P500의 구성을 반영하여 주요 포지션 중 일부를 차지한다.

애널리스트들은 XYLD의 기초 포트폴리오를 전체적으로 강력 매수로 평가한다. 애널리스트가 커버하는 503개 종목 중 416개가 매수 등급을 받았고, 81개는 보유 등급을, 나머지 6개는 매도 등급을 받았다. 증권가의 20.58달러 평균 XRMI 목표주가는 향후 12개월간 18%의 상승 여력을 의미한다.