테슬라·알파벳 실적 실망... 美 증시 급락 예고, 전문가 `소형주 유망` 전망

목요일 미국 증시가 급락할 것으로 전망된다. 투자자들은 테슬라(Tesla)와 알파벳(Alphabet)의 실적을 주시하고 있는데, 이들 기업의 실적이 시장의 기대에 미치지 못했다.

테슬라의 실적은 질이 낮다는 평가를 받았고, 알파벳의 경우 인공지능(AI) 시장 주도권 확보를 위한 대규모 자본 지출 계획이 투자자들의 우려를 자아냈다. 시장은 또한 개장 직후 발표될 민간 부문 활동 지표에도 주목할 것으로 보인다.

펀드매니저 루이스 나벨리에(Louis Navellier)는 "대형 기술주들이 시장 움직임과 전반적인 실적에 전례 없는 영향을 미치고 있다"고 언급했다. 트레이더들은 실적 동향에 대한 더 명확한 그림이 나올 때까지 관망세를 유지할 것으로 보인다. 또한 향후 이틀간 발표될 두 가지 주요 경제 지표, 특히 금요일의 인플레이션 데이터를 주목할 것으로 예상된다.



수요일 장 전 거래에서 SPDR S&P 500 ETF Trust(SPY)는 0.75% 하락한 549.65달러를 기록했고, Invesco QQQ ETF(QQQ)는 1.12% 하락한 475.23달러를 기록했다.

전일 미국 주식시장은 주요 경제 지표와 실적 발표를 앞두고 관망세를 보이며 하락 마감했다. 주요 지수들은 혼조세로 출발했지만 변동성을 보이며 등락을 거듭한 끝에 결국 하락 마감했다. 다우존스 산업평균지수는 다른 두 주요 지수에 비해 부진한 모습을 보였다.

S&P 500 지수의 대부분 업종이 하락했으며, 특히 에너지와 유틸리티 업종이 가장 큰 하락폭을 기록했다.

반면 소형주 시장은 다른 양상을 보였다. 약세로 출발했지만 꾸준히 상승하며 상당한 상승폭으로 마감했다.



코메리카(Comerica) 최고투자책임자(CIO) 존 린치(John Lynch)는 최근의 소형주 랠리에 대해 의견을 밝혔다. 그는 최근 소형주로의 자금 이동이 매력적인 밸류에이션, 업종 구성, 그리고 변화하는 시장 역학에 의해 주도되고 있다고 분석했다.

린치는 올해 상반기 시장이 '매그니피센트 7'이라 불리는 메가캡 기업들에 의해 주도되어 S&P 500 지수의 15.3% 총수익률 중 절반 이상을 차지했다고 지적했다. 그러나 이러한 추세는 6월 소비자물가지수(CPI) 발표 이후 극적으로 변화했다고 설명했다. 그는 "투자자들이 올해의 초과 성과 종목에서 부진 종목으로 자금을 재분배하면서 주식 시장 전반에 걸쳐 더 균형 잡힌 성과를 보이게 되었다"고 말했다.

린치는 "소형주 시장의 규모가 작고 유동성이 상대적으로 낮기 때문에 작은 불씨만으로도 강력한 움직임을 촉발할 수 있다"고 덧붙였다.

그는 또한 "1995년의 비 경기침체성 통화완화가 소형주에 유리하게 작용할 것"이라고 전망했다.

오늘 발표될 주요 경제 지표는 다음과 같다:

상무부는 오전 8시 30분(동부시간)에 6월 무역수지 속보치를 발표한다. 전문가들은 6월 무역적자가 988억 달러로 5월의 993억 달러보다 소폭 감소할 것으로 예상하고 있다.

같은 시간에 6월 도매재고 속보치도 발표된다. 경제학자들은 평균적으로 도매재고가 전월 대비 0.6% 증가할 것으로 예상하고 있다. 이는 5월의 0.5% 증가에서 소폭 상승한 수치다.

또한 6월 신규주택판매 보고서도 발표된다. 6월 신규주택판매는 연율 63만 9천 채로 5월의 61만 9천 채보다 증가할 것으로 예상된다.

S&P 글로벌은 오전 9시 45분에 7월 제조업 및 서비스업 구매관리자지수(PMI) 속보치를 발표한다. 제조업 PMI는 6월의 51.6에서 거의 변동 없는 51.7을 기록할 것으로 예상된다. 서비스업 PMI는 55.3에서 54.7로 소폭 하락할 것으로 전망된다.

에너지정보청(EIA)은 오전 10시 30분에 주간 석유재고 보고서를 발표한다.

재무부는 오후 1시에 5년 만기 국채 경매를 실시한다.

연준 이사 미셸 보우먼(Michelle Bowman)은 오후 4시 5분에 공개 연설을 할 예정이다.

주목할 만한 종목:

테슬라는 화요일 장 마감 후 발표한 실적 발표 이후 장 전 거래에서 8% 가까이 하락했다. 실적 발표에 따라 움직이는 다른 주요 종목으로는 알파벳(3% 이상 하락), 씨게이트 테크놀로지(Seagate Technology Holdings, 4.5% 상승), 텍사스 인스트루먼츠(Texas Instruments, 2.80% 가까이 상승), 비자(Visa, 3% 이상 하락) 등이 있다.

AT&T, 체크포인트 소프트웨어 테크놀로지(Check Point Software Technologies), 보스턴 사이언티픽(Boston Scientific), CME 그룹(CME Group), 제너럴 다이내믹스(General Dynamics), 올드 도미니언 프레이트 라인(Old Dominion Freight Line), GE 버노바(GE Vernova), 써모 피셔 사이언티픽(Thermo Fisher Scientific) 등이 시장 개장 전 실적을 발표할 예정이다.

시장 마감 후에는 치포틀레 멕시칸 그릴(Chipotle Mexican Grill), 에드워즈 라이프사이언스(Edwards Lifesciences), 포드 모터(Ford Motor), IBM, 나이트-스위프트 트랜스포테이션 홀딩스(Knight-Swift Transportation Holdings), 라스베가스 샌즈(Las Vegas Sands), 메리티지 홈즈(Meritage Homes), 월풀(Whirlpool), 서비스나우(ServiceNow), 오라일리 오토모티브(O'Reilly Automotive) 등이 실적을 발표할 예정이다.

원유 선물은 4거래일 연속 하락 후 반등하는 모습을 보이고 있으며, 금 선물은 소폭 상승했다. 비트코인은 하락하여 6만 6500달러 선에서 거래되고 있다. 10년 만기 미 국채 수익률은 소폭 상승하여 4.239%를 기록했다.

아시아 주요 시장은 대체로 하락 마감했다. 미국 대형주들의 실망스러운 실적이 지역 주식 시장을 끌어내렸다. 반면 대만과 뉴질랜드 시장은 하락세를 피했다. 유럽 주식 시장은 예상을 밑도는 민간 부문 활동 데이터 발표 후 하락했다.