카디널헬스, 강력한 의약품 유통 사업에 힘입어 2025년 이익 전망 또다시 상향

카디널헬스(Cardinal Health Inc.)(NYSE:CAH)가 금요일 2025 회계연도 1분기 조정 주당순이익(EPS)이 전년 대비 9% 증가한 1.88달러를 기록했다고 발표했다. 이는 시장 전망치 1.62달러를 상회하는 수치다.

매출은 4% 감소한 522억 8000만 달러를 기록했으나, 이 역시 509억 달러였던 시장 전망치를 웃돌았다. 조정 영업이익은 12% 증가한 6억 2500만 달러를 기록했다.

제약 및 특수의약품 솔루션 부문의 1분기 매출은 5% 감소한 480억 달러를 기록했다. 고객 계약 만료 요인을 제외하면 매출은 16% 증가했는데, 이는 기존 고객들의 브랜드 및 특수의약품 판매 성장에 기인한다.

제약 및 특수의약품 솔루션 부문의 이익은 16% 증가한 5억 3000만 달러를 기록했다. 이는 브랜드 및 특수 제품의 기여도 증가, 코로나19 백신 유통의 조기 계절적 출시, 제네릭 프로그램의 긍정적 성과 등에 힘입은 것이다.

제약 및 특수의약품 솔루션 부문은 브랜드 및 제네릭 의약품, 특수의약품, OTC 제품을 유통하며, 제조업체와 의료 서비스 제공자를 지원하는 특수의약품 서비스와 약국 관리 서비스를 제공한다.

글로벌 의료 제품 및 유통 부문의 매출은 3% 증가한 31억 달러를 기록했으며, 이는 기존 고객들의 거래량 증가에 기인한다.

글로벌 의료 제품 및 유통(GMPD) 부문의 이익은 800만 달러로 감소했다. 이는 주로 제조 및 건강복지 비용 증가 때문이나, 인플레이션 영향 개선, 완화 이니셔티브, 기존 고객 성장 등으로 대부분 상쇄되었다.

GMPD 부문은 카디널헬스 브랜드의 의료, 수술, 실험실 제품을 제조, 조달, 유통하며, 내셔널 브랜드 제품으로 알려진 의료, 수술, 실험실 제품도 유통한다.

카디널헬스의 CEO 제이슨 홀라(Jason Hollar)는 "우리는 제약 및 특수의약품 솔루션 부문의 주도로 강력한 운영 및 재무 성과를 내며 2025 회계연도를 시작했다"고 말했다.

홀라는 또한 "우리의 가장 크고 중요한 사업의 강점과 회복력이 계속 빛을 발하고 있어, 회계연도가 시작된 지 한 분기 만에 2025 회계연도 전사 가이던스를 상향 조정할 수 있는 자신감을 갖게 되었다"고 덧붙였다.

전망: 카디널헬스는 2025 회계연도 조정 EPS 가이던스를 기존의 7.55-7.70달러에서 7.75-7.90달러로 상향 조정했다. 이는 시장 전망치 7.63달러를 상회하는 수준이다.

이 가이던스에는 제약 및 특수의약품 솔루션 부문의 이익 전망을 기존 1-3% 성장에서 4-6% 성장으로 상향 조정한 내용이 포함되어 있다.

회사는 또한 글로벌 의료 제품 및 유통 부문의 이익 전망을 기존의 약 1억 7500만 달러에서 1억 4000만 달러에서 1억 7500만 달러 사이로 수정했다. 이는 주로 높아진 건강복지 비용의 영향 때문이다.

추가로, 회사는 조정 잉여현금흐름 전망을 기존의 약 10억 달러에서 10억 달러에서 15억 달러 사이로 수정했다.

주가 동향: 금요일 장 전 거래에서 CAH 주식은 2.97% 상승한 111.74달러에 거래되고 있다.