인스틸 바이오 치료제에 강세 전망... 제프리스 목표주가 300% 상향

제프리스는 인스틸 바이오(NASDAQ:TIL)에 대해 상향 평가했다. 2024년이 PD-(L)1xVEGF 계열 약물의 획기적인 해였다고 평가했다.

서밋 테라퓨틱스(NASDAQ:SMMT)의 중국에서 진행된 이보네시맙의 3상 HARMONi-2 임상시험 1차 분석 결과, 머크(NYSE:MRK)의 키트루다(펨브롤리주맙) 단독요법과 비교해 무진행 생존기간이 통계적으로 유의미하게 개선됐다.

이 임상시험 결과는 업계의 관심을 불러일으켰고, 서밋 테라퓨틱스의 주가는 약 150%, 바이오엔테크(NASDAQ:BNTX)는 약 40%, 인스틸 바이오는 약 500% 상승했다.

제프리스는 PD-(L)1xVEGF 계열 약물 시장이 PD-(L)1 계열과 유사하게 400억 달러 이상에 이를 것으로 추정했다.

켈리 시 애널리스트는 2025년에도 두 가지 주요 촉매제로 인해 이러한 열기가 지속될 것으로 전망했다. 이보네시맙 HARMONi-2의 전체 생존기간 데이터(25년 말/26년 초 예상)와 첫 글로벌 3상 데이터(25년 중반 예상)가 그것이다.

애널리스트는 두 결과 모두 긍정적일 것으로 예상하며, 지속적인 관심이 이 분야의 더 많은 거래를 유치할 것으로 전망했다.

제프리스 애널리스트는 인스틸 바이오의 SYN2510이 2025년 글로벌 임상을 계획 중인 세 번째 미국 자산이라는 점에서 고무적인 상승 여력을 보고 있다.

지난 9월, 인스틸과 이뮨온코 바이오파마슈티컬스(상하이)는 PD-L1xVEGF 이중항체 SYN-2510/IMM2510의 1차 비소세포폐암과 1차 삼중음성유방암에서의 화학요법 병용 글로벌 등록 전략을 발표했다.

제프리스는 인스틸 바이오에 대해 '보유'에서 '매수'로 상향 조정하고 목표주가를 기존 11달러에서 52달러로 300% 이상 상향 조정했다.

SYN2510은 임상 데이터 업데이트와 이 약물 계열에 대한 사업 개발 관심으로 인해 상당한 잠재력을 지닌 유망한 후보 약물로 평가된다.

2024년에는 총 선급금 14억 달러, 계약 가치 64억 달러에 달하는 3건의 거래가 발표되었다.

SYN2510(PD-L1xVEGF-trap), 바이오엔테크의 바이오테우스 BNT327 계약, 머크의 LM-299 계약은 대형 제약사가 첫 진출한 사례로, 이 작용 기전에 대한 신뢰를 더했다.

주가 동향: TIL 주식은 화요일 마지막 확인 시 24.90달러로 22.4% 상승했다.