어도비, 1분기 실적 발표 후 주가 급락...가이던스 실망

어도비(NASDAQ:ADBE)의 주가가 목요일 하락세를 보였다. 1분기 실적 발표와 함께 제시한 가이던스가 시장 기대치를 하회했고, 다수의 애널리스트들이 목표주가를 하향 조정했다.

• 1분기 매출: 57.1억 달러(시장 전망치 56.6억 달러)
• 1분기 주당순이익: 5.08달러(시장 전망치 4.97달러)

총매출은 전년 동기 대비 10% 증가했으며, 디지털 미디어 부문 매출은 11%, 디지털 경험 부문 매출은 10% 각각 증가했다. 분기말 기준 잔여 계약 가치는 196.9억 달러를 기록했다.

어도비의 샨타누 나라옌 회장 겸 CEO는 "어도비의 향후 10년간 성공은 고객 중심 혁신과 크리에이터, 마케팅 전문가, 비즈니스 전문가, 소비자를 위한 새로운 서비스에 달려있다"며 "AI가 주도하는 크리에이티브 경제 가속화에 대응할 준비가 되어 있으며, 2025년 회계연도 재무 목표를 재확인한다"고 밝혔다.

실적 전망
어도비는 2분기 매출을 57.7억~58.2억 달러로 전망했다. 이는 시장 전망치 58억 달러에 부합하는 수준이다. 2분기 조정 주당순이익은 4.95~5달러로 예상했으며, 이는 시장 전망치 5달러 선이다.

2025년 회계연도 매출 전망치는 233억~235.5억 달러로 재확인했다. 이는 시장 전망치 235억 달러에 부합한다. 연간 조정 주당순이익은 20.20~20.50달러로 제시했으며, 이는 시장 전망치 20.40달러 수준이다.

투자의견 변경

• 모건스탠리의 키스 와이스 애널리스트: 투자의견 '비중확대' 유지, 목표가 660달러에서 600달러로 하향
• 오펜하이머의 브라이언 슈워츠 애널리스트: 투자의견 '아웃퍼폼' 유지, 목표가 560달러에서 530달러로 하향
• 베어드의 롭 올리버 애널리스트: 투자의견 '중립' 유지, 목표가 500달러에서 490달러로 하향
• 뱅크오브아메리카증권의 브래드 실스 애널리스트: 투자의견 '매수' 유지, 목표가 605달러에서 528달러로 하향

주가 동향
어도비 주가는 목요일 발표 당시 7.66% 하락한 404.99달러를 기록했다.