웰스파고 2분기 순이자이익 감소...연간 전망치 하향

웰스파고(Wells Fargo & Company, NYSE:WFC)가 2025년 2분기 순이자이익이 전년 동기 대비 2% 감소한 117.1억 달러를 기록했다고 발표했다.

순이자이익 감소는 변동금리 자산에 대한 금리 하락과 예금 구성 변화의 영향 때문이며, 시장 자금조달과 예금 금리 인하가 이를 일부 상쇄했다.

주당순이익은 1.60달러로 시장 예상치 1.40달러를 상회했다. 매출은 전년 동기 대비 1% 증가한 208.2억 달러를 기록해 시장 예상치 207.8억 달러를 소폭 웃돌았다.

비이자수익은 4% 증가했다. 이는 가맹점 서비스 합작투자 인수에 따른 이익, 자산 시장가치 상승에 따른 자산운용부문 수수료 증가, 투자은행 수수료 증가 등에 기인했다. 다만 마켓부문의 트레이딩 순이익 감소가 이를 일부 상쇄했다.

기업 및 투자은행 부문 수익은 3% 감소한 46.7억 달러를 기록했다.

뱅킹 부문은 7% 감소했는데, 이는 금리 하락이 주된 원인이었다. 다만 예금 금리 인하와 자문 수수료 증가를 포함한 투자은행 수익 증가가 이를 일부 상쇄했다.

상업용 부동산 부문은 6% 감소했다. 이는 대출 잔액 감소, 금리 하락의 영향, 그리고 2025년 1분기 상업용 비기관 제3자 서비스 사업 매각으로 인한 모기지 뱅킹 수익 감소 때문이다.

이러한 감소는 저가 주택 사업의 수익 증가와 자본시장 활동 증가로 일부 상쇄됐다.

평균 대출은 9,167억 달러로 거의 변동이 없었다. 기업 및 산업 대출 증가가 상업용 부동산과 주택담보대출 감소를 대부분 상쇄했다. 2025년 1분기 대비로는 기업 및 산업 대출 증가에 힘입어 85억 달러(1%) 증가했다.

평균 예금은 1.33조 달러로 전년의 1.35조 달러에서 감소했다. 기업 재무부가 발행한 고금리 예금증서 감소로 148억 달러(1%) 감소했으며, 2025년 1분기 대비로는 76억 달러(1%) 감소했다.

전망

웰스파고는 2025 회계연도 순이자이익이 2024년의 477억 달러 수준과 비슷할 것으로 전망했다.

4월에는 2024년 순이자이익 477억 달러 대비 약 1~3% 증가할 것으로 전망했었다.

2분기 실적 발표에서 은행 측은 기존 가이던스 대비 변경의 주요 원인이 마켓 사업부의 순이자이익 감소라고 설명했으며, 이는 비이자수익 증가로 대부분 상쇄될 것이라고 밝혔다.

2025년 비이자비용은 약 542억 달러로 기존 전망을 유지했다.

주가 동향: WFC 주가는 금요일 장전 거래에서 3.27% 하락한 80.70달러에 거래되고 있다.