美 증시 상승 예상…기준금리 인하 기대감↑ 다우지수 9거래일 연속 하락세 마감 주목

미국 증시 선물이 수요일 개장 전 상승세를 보이고 있다. 투자자들은 연방준비제도(Fed)의 2024년 마지막 기준금리 결정과 2025년 통화정책 전망에 주목하고 있다.

화요일 다우존스 지수는 9거래일 연속 하락하며 1978년 이후 최장 연속 하락 기록을 세웠다.

10년물과 2년물 국채 수익률은 각각 4.40%와 4.25%를 기록했다. 연방공개시장위원회(FOMC)는 이틀간의 회의 후 수요일 결정을 발표할 예정이다.

시장은 FOMC가 이번 회의에서 또 한 번의 금리 인하를 단행할 것으로 예상하고 있다. CME 그룹의 페드워치 도구에 따르면, 25bp 금리 인하 가능성이 한 달 전 58.7%에서 95.4%로 크게 상승했다.

만약 Fed가 금리를 인하한다면, 이는 3번째 연속 인하로 현재 4.50%~4.75% 수준의 연방기금금리를 더 낮출 것이다. 회의 후 제롬 파월 의장의 발언에 시장 참가자들의 이목이 집중될 전망이다.

투자자들은 금요일 발표될 11월 개인소비지출(PCE) 물가지수도 주목하고 있다. 이는 11월 물가 상승이 가속화됐음을 시사하는 다른 물가 지표들에 이은 중요한 경제 데이터다.

그에 앞서 목요일에는 GDP 개정치가 발표되어 3분기 경제성장률이 기존 추정치인 2.8%를 유지했는지 확인할 수 있을 것이다.

화요일 다우존스 산업평균지수는 9거래일 연속 하락하며 1978년 이후 최장 연속 하락 기록을 세웠다. 이러한 부정적 흐름은 미국 전체 주식시장에 영향을 미쳤다.

테슬라 주가는 긍정적인 애널리스트 평가에 힘입어 상승했으나, 엔비디아는 소폭 하락했다.

경제 지표 측면에서 11월 미국 소매판매가 예상을 상회하며 소비 지출 증가를 시사했다. 반면 산업생산은 위축되며 제조업 활동 둔화를 나타냈다.

S&P 500 지수는 전반적으로 하락했으며, 산업재, 에너지, 금융 섹터가 낙폭을 주도했다. 반면 임의소비재 주식들은 이러한 추세와 달리 상승 마감했다.

장 마감 시 다우존스 산업평균지수는 약 268포인트 하락한 43,449.90을 기록했다. S&P 500과 나스닥 종합지수도 각각 0.39%와 0.32% 하락 마감했다.

팩트셋 데이터에 따르면 다우존스 산업평균지수가 9거래일 연속 하락한 것은 1978년 2월 이후 처음이다. 그러나 이 9일 동안의 누적 하락폭보다 단일 거래일에 더 큰 폭의 하락을 경험한 적이 있다.

다우존스는 12월 4일 45,014.04포인트에서 지난 9일 동안 약 3.47% 하락해 43,449.90포인트를 기록했다.

카슨 리서치의 라이언 데트릭 수석 시장 전략가는 "1900년 이후 단일 거래일에 3.47% 이상 하락한 경우가 267번 있었다"고 말했다.

블랙록은 글로벌 경제가 장기적 경제 트렌드를 계속 변화시킬 수 있는 변혁기에 있다고 분석했다. 이에 따라 투자자들은 뚜렷한 리스크와 수익 동인으로 전환해야 한다고 조언했다.

"이는 다양한 잠재적 결과를 만들어내며, 포트폴리오 구성을 안내하기 위해 시나리오를 사용할 필요가 있다고 본다. 이 새로운 체제에서 국채는 위험 자산 매도에 대한 신뢰할 수 있는 완충재 역할이 줄어들었다. 따라서 투자자들은 채권을 대체하는 것이 아니라 뚜렷한 리스크와 수익 동인에 노출되기 위해 금과 비트코인 같은 새로운 분산 투자 수단을 고려해야 한다."

블랙록은 또한 "AI 구축과 채택이 여러 섹터에 걸쳐 기회를 창출하고 있다"고 덧붙였다.

JP모건은 "관세와 인플레이션을 둘러싼 불확실성이 매우 큰 상황에서 채권 시장의 변동성은 당분간 줄어들지 않을 것"이라고 전망했다.

T로우 프라이스는 주간 보고서에서 "이번 주 경제 지표 발표는 시장이 다가오는 연준 회의에서의 금리 인하 기대를 굳히기에 충분해 보인다"고 평가했다.

투자자들의 향후 행보 결정에 도움이 될 중요한 데이터들이 이번 주 발표될 예정이다.

• 수요일 오전 8시 30분(ET), 11월 주택착공 및 건축허가 데이터 발표
• 오후 2시(ET), FOMC 금리 결정 발표
• 오후 2시 30분(ET), 제롬 파월 연준 의장 기자회견

• 파라제로 테크놀로지스(NASDAQ:PRZO)는 나스닥 상장 유지 요건을 충족해 장 전 71.24% 상승
• 누클레우스(NASDAQ:NUKK)는 스타26캐피털의 지분 51% 인수 소식에 45.37% 상승
• 코버스 파마슈티컬스(NASDAQ:CRVS)는 12월 18일 중등도에서 중증 아토피 피부염 환자 대상 소켈리티닙 1상 임상시험 중간 데이터를 발표한다고 밝혀 장 전 17.73% 상승
• 어플라이드 DNA 사이언스(NASDAQ:APDN)는 부진한 분기 실적 발표 후 장 전 13.04% 하락
• 퀀텀 컴퓨팅(NASDAQ:QUBT)은 NASA 고다드 우주비행센터와 계약을 체결해 엔트로피 양자최적화 머신을 활용한 이미징 지원 소식에 13.28% 상승
• 투자자들은 오늘 제너럴 밀스(NYSE:GIS), 자빌(NYSE:JBL), 마이크론 테크놀로지(NASDAQ:MU)의 실적 발표에 주목할 전망

뉴욕 거래 초반 원유 선물은 0.03% 하락해 배럴당 70.08달러 선에서 거래되고 있다.

금 현물 지수는 0.08% 상승한 온스당 2,664.21달러를 기록 중이다. 달러 인덱스는 0.04% 상승한 106.997 수준이다.

수요일 아시아 시장은 혼조세를 보였다. 홍콩 항셍 지수, 중국 CSI 300 지수, 한국 코스피 지수는 상승했으나, 일본 닛케이 225 지수, 인도 S&P BSE 센섹스 지수, 호주 ASX 200 지수는 하락했다. 대부분의 유럽 시장은 상승세를 보였다.