에퀴노르, 52억 달러 자사주 매입 발표...재생 에너지 투자 축소하며 석유·가스 생산 확대

미국 증시에 상장된 에퀴노르(Equinor ASA, NYSE:EQNR)의 주가가 하락세를 보이고 있다. 이는 회사가 2024년 4분기 실적을 발표한 데 따른 것이다.

에퀴노르의 매출 및 기타 수익은 전년 동기 대비 5% 감소한 276억 5400만 달러를 기록했으며, 조정 매출은 7% 줄어든 264억 1800만 달러를 기록했다. 이는 시장 예상치인 259억 7300만 달러를 상회하는 수준이다.

총 유동성 석유 및 가스 생산량은 전년 동기 대비 6% 감소한 일일 207만 2000 배럴 석유환산(boe)을 기록했다. 유동성 석유 생산량은 6% 감소한 일일 108만 1000 boe, 가스 생산량은 5% 감소한 일일 99만 1000 boe를 각각 기록했다.

회사 측은 노르웨이 대륙붕(NCS)에서의 생산량이 브레이다블릭(Breidablikk) 생산 증가와 신규 가스정 개발로 안정세를 유지했지만, 자연적인 생산량 감소와 슬레이프너 B(Sleipner B) 시설의 가동 중단, 그리고 계획된 유지보수 작업으로 인해 전년 대비 감소했다고 설명했다.

그룹의 평균 유동성 석유 가격은 전년 동기 대비 10% 하락한 배럴당 68.5달러를 기록했으며, 미국 내 파이프라인 가스 실현 가격은 MMBtu당 2.36달러를 기록했다.

에퀴노르의 4분기 재생에너지 생산량은 전년 동기 대비 19% 증가한 829 GWh를 기록했다.

회사는 4분기 조정 영업이익으로 79억 달러를 보고했다. 이 중 노르웨이 E&P 부문에서 68억 1000만 달러, 국제 E&P 부문에서 3억 300만 달러, 미국 E&P 부문에서 1억 8400만 달러의 이익을 각각 기록했다.

주당순이익(EPS)은 0.63달러로, 시장 예상치인 0.62달러를 상회했다.

4분기 영업현금흐름은 전년 동기 대비 12% 감소한 24억 2000만 달러를 기록했다.

이사회는 4분기 보통 현금배당금으로 주당 0.37달러와 특별 현금배당금으로 주당 0.35달러를 책정했다. 배당금은 5월 16일 기준 주주들에게 5월 28일 지급될 예정이다.

이사회는 2025년 4월 2일까지 최대 12억 달러 규모의 첫 번째 자사주 매입 프로그램을 시작했다.

에퀴노르는 2025년에 총 50억 달러 규모의 자사주 매입 프로그램을 실시할 계획이며, 이는 노르웨이 정부로부터 매입할 주식도 포함한다. 이는 2024년 2월에 발표한 2년 계획의 일환이다.

에퀴노르는 2025년 총 자본 분배 규모를 최대 90억 달러로 유지할 것으로 예상하고 있다.

회사는 2030년까지 15% 이상의 자본수익률(ROCE)을 목표로 하고 있다.

에퀴노르는 자본 지출과 비용 절감을 통해 2025-2027년 기간 동안 잉여현금흐름을 230억 달러로 강화할 계획이다.

회사는 2024-2027년 사이 석유 및 가스 생산량이 10% 이상 증가할 것으로 전망하고 있으며, 재생에너지 및 저탄소 솔루션에 대한 투자는 프로젝트 파이낸싱 후 50억 달러로 축소될 예정이다.

에퀴노르는 2030년까지 재생에너지 용량을 10-12 GW로 확대할 계획이다.

회사는 2025년 유기적 자본 지출을 130억 달러로 예상하며, 석유 및 가스 생산량은 2024년 수준 대비 4% 증가할 것으로 전망하고 있다.

안데르스 오페달(Anders Opedal) CEO는 "에퀴노르는 추가 성장과 경쟁력 있는 주주 수익을 위해 잘 준비되어 있다. 우리는 2030년까지 업계 최고 수준의 15% 이상의 평균 자본수익률을 달성할 것으로 기대한다"고 말했다.

오페달 CEO는 "우리의 석유 및 가스 생산 전망은 2024년부터 2027년까지 10% 이상 성장할 것으로 예상된다. 우리는 작년 전망에 비해 잉여현금흐름을 크게 강화할 것이다. 이는 포트폴리오의 고도화, 재생에너지와 저탄소 솔루션에 대한 투자 전망 축소, 그리고 조직 전반의 비용 개선을 통해 달성할 것"이라고 설명했다.

그는 또한 "우리는 이제 2025년 요한 스베르드럽(Johan Sverdrup) 생산량이 지난 2년 수준에 근접할 것으로 예상한다. 이는 우리가 안전하고 신뢰할 수 있는 에너지 공급자로 남기 위해 생산 자산을 체계적으로 개선하고 있음을 보여준다"고 덧붙였다.

투자자들은 키팅 액티브 ETF(Keating Active ETF, NASDAQ:KEAT)와 페이서 디벨럽드 마켓 인터내셔널 캐시 카우스 100 ETF(Pacer Developed Markets International Cash Cows 100 ETF, BATS:ICOW)를 통해 에퀴노르 주식에 투자할 수 있다.

에퀴노르 주식은 수요일 장 전 거래에서 3.5% 하락한 23.90달러를 기록했다.