"2위 칩 파운드리" 인텔 주가, 새로운 평가에 급등

칩 제조업체 인텔(INTC)이 결국 TSMC(TSM)보다 더 커질 수 있을까? 가능할 수도 있지만, 그것이 핵심은 아니다. 인텔이 TSMC에 이어 2위까지 올라설 수 있을까? 이 평가는 훨씬 더 가능성이 높으며, 최근 키뱅크 캐피털 마켓츠에서 이러한 전망을 내놓았다. 이 분석은 인텔에게 매우 유리하게 작용했고, 인텔 투자자들은 환호로 화답했다. 인텔 주가는 화요일 오후 거래에서 거의 8% 급등했다.

팁랭크스에서 5성급 평가를 받은 키뱅크 캐피털 마켓츠의 애널리스트 존 빈은 인텔의 투자의견과 목표주가 모두를 상향 조정했다. 빈은 인텔을 섹터 비중에서 비중확대로 상향 조정했으며, 목표주가도 기존 주당 40달러에서 60달러로 올렸다.

실제로 빈은 인텔이 18A 및 14A 노드에서 지금까지 보여준 진전을 바탕으로 현재 2위 칩 제조업체인 삼성전자(SSNLF)를 궁극적으로 추월할 수 있다는 견해를 제시했다. 빈은 실제로 18A 노드만으로도 "인텔이 삼성전자를 앞서 업계 2위 파운드리 공급업체가 될 수 있다고 우리를 확신시키기에 충분하다"고 지적했다. 18A의 수율은 60% 이상으로 개선되었으며, 이는 삼성전자의 SF2 공정을 능가하기에 충분하다. 대기 중인 14A 노드까지 더하면 인텔의 전망은 더욱 밝아진다.

상승 흐름이 모든 배를 띄우다

인텔의 최근 확장 노력과 불필요한 비용 절감은 칩 수요가 앞으로 증가할 것으로 예상되는 가운데 전반적으로 훌륭한 위치에 놓이게 했다. 인텔이 AI 데이터 서버와 전반적으로 다소 상승세를 보이는 AI 분야에서 점점 더 큰 부분을 차지하게 되면서, 최종 결과는 인텔에게 잠재적으로 큰 승리가 될 수 있다.

AI 작업의 상당 부분이 그래픽 처리 장치(GPU)로 수행되며, 이는 인텔이 역사적으로 뒤처진 분야이지만, 더 나은 결과를 위해 GPU와 함께 작동하는 전통적인 중앙 처리 장치(CPU)가 다시 주목받기 시작했다. 인텔의 주력 제품은 CPU이며, 인텔이 현재 데이터센터 CPU에서 "올해 거의 매진" 상태에 이르렀기 때문에 추가 판매에 대해 가격을 인상해야 할 수도 있다. 이것 역시 인텔에게는 승리다.

인텔은 매수인가, 보유인가, 매도인가?

월가를 보면, 애널리스트들은 지난 3개월간 매수 7건, 보유 17건, 매도 5건을 부여하여 INTC 주식에 대해 보유 컨센서스 등급을 매겼다. 지난 1년간 주가가 129.48% 상승한 후, 평균 INTC 목표주가인 주당 40.96달러는 13.39%의 하락 여력을 시사한다.

INTC 애널리스트 평가 더 보기

공시