킴벨 로열티 파트너스, 2025년 4분기 실적 호조 발표

킴벨 로열티 파트너스(KRP)가 공시를 발표했다.

2026년 2월 26일, 킴벨 로열티 파트너스는 2025년 4분기 및 연간 실적을 발표하며 4분기 런레이트 생산량 25,627 Boe/d, 석유·가스·NGL 매출 7,600만 달러, 순이익 2,480만 달러를 기록했다고 밝혔다. 이 파트너십은 또한 2026년 봄 투자자 프레젠테이션을 업데이트하여 규제 공시, 보도자료, 공개 컨퍼런스콜 및 웹사이트를 통해 재무 정보를 배포하는 관행을 강조했다.

운영 지표는 지속적인 강세를 보였으며, 2025년 말 기준 킴벨의 광구에서 85개의 시추 장비가 가동 중이었고 이는 미국 육상 시추 장비 수의 약 16%에 해당한다. 확인 개발 매장량은 약 8% 증가하여 거의 7,300만 Boe에 달했다. 회사는 5년 평균 PDP 감소율이 14%로 낮고, 시추 완료 대기 유정 및 허가 재고가 평탄 생산 유지에 필요한 수준을 약간 상회하여 생산 기반의 회복력과 안정성을 뒷받침한다고 강조했다.

재무적으로 킴벨은 담보부 회전 신용 한도에 대해 6억 2,500만 달러의 차입 한도와 약정 금액을 재확인했으며, 2025년 12월 16일 해당 시설의 만기를 2030년 12월로 연장하면서 차입 비용을 35bp 낮췄다. 4분기 연결 조정 EBITDA는 6,480만 달러에 달했고, 이사회는 2025년 4분기 보통 단위당 0.37달러의 현금 배당을 승인했으며 이는 3분기 대비 6% 증가한 것으로, 분배 가능 현금의 75%를 지급하고 25%를 부채 감축에 배분했다.

경영진은 2025년에 미들랜드 분지 메이비 랜치의 광물 및 로열티 지분 2억 3,000만 달러 인수와 시리즈 A 우선 단위의 절반 상환 등 주요 이정표가 포함되었다고 언급했으며, 이러한 조치는 퍼미안 지역 입지를 확대하고 자본 구조를 단순화했다. 2026년 운영 가이던스는 2025년과 동일한 생산 범위를 유지하여 지속적인 개발과 안정적인 생산 기반에 대한 신뢰를 반영했으며, 킴벨이 6,500억 달러 이상으로 추정되는 미국 로열티 시장에서 주요 통합자로서의 입지를 강화했다.

(KRP) 주식에 대한 가장 최근 애널리스트 평가는 목표주가 14.50달러의 보유 의견이다. 킴벨 로열티 파트너스 주식에 대한 애널리스트 전망 전체 목록을 보려면 KRP 주가 전망 페이지를 참조하라.

KRP 주식에 대한 스파크의 견해

팁랭크스의 AI 애널리스트인 스파크에 따르면 KRP는 중립이다.

킴벨 로열티 파트너스의 강력한 재무 성과와 높은 배당 수익률은 상당한 긍정 요인이다. 그러나 약세 기술적 지표와 매출 성장 및 광범위한 시장 여건의 어려움이 전체 점수에 부담을 주고 있다.

KRP 주식에 대한 스파크의 전체 보고서를 보려면 여기를 클릭하라.

킴벨 로열티 파트너스에 대한 추가 정보

킴벨 로열티 파트너스 LP는 포트워스에 본사를 둔 석유 및 천연가스 광물 및 로열티 지분 소유자로, 미국 28개 주에 걸쳐 13만3,000개 이상의 총 유정에 지분을 보유하고 있다. 이 회사는 생산 중인 지분과 미개발 지분의 다각화된 포트폴리오를 집적하고 관리하는 데 중점을 두며, 최근 인수를 통해 퍼미안 분지에서 선도적 지위를 확보하면서 주요 미국 분지 전반의 시추 활동 및 생산량에 대한 레버리지 노출을 확보하고 있다.

이 회사의 비즈니스 모델은 직접적인 시추 및 운영 비용을 부담하지 않고 운영자로부터 로열티 수익을 징수하는 데 중점을 두며, 킴벨을 고도로 분산된 미국 석유 및 가스 로열티 부문 내 통합자로 자리매김하고 있다. 이 전략은 장수명, 저감소 자산을 목표로 하며 안정적인 생산, 현금 흐름 가시성 및 보통 단위 보유자에 대한 정기적인 현금 배당을 강조하는 동시에 부문 통합 및 자본 구조 최적화에서 적극적인 역할을 유지한다.

평균 거래량: 664,414

기술적 심리 신호: 강력 매수

현재 시가총액: 17억 3,000만 달러

KRP 주식에 대한 더 많은 인사이트는 팁랭크스 주식 분석 페이지에서 확인하라.