UBS, 2분기 실적 발표 앞두고 브로드컴 목표주가 490달러로 상향

반도체 칩 제조업체 브로드컴 (AVGO) 주식이 2분기 실적 발표를 앞두고 주목받고 있다. 월가는 브로드컴의 AI 사업 성장 가능성에 대해 여전히 낙관적인 입장을 유지하고 있다. 화요일, 5성급 애널리스트인 UBS의 티모시 아르쿠리는 AVGO 주식의 목표주가를 475달러에서 490달러로 상향 조정했으며, 이는 현재 수준 대비 약 17%의 상승 여력을 시사한다. 브로드컴은 6월 3일 2분기 실적을 발표할 예정이다.

참고로 브로드컴은 데이터센터, 네트워킹, 광대역, 무선 시스템 전반에 사용되는 반도체 칩과 인프라 소프트웨어를 설계하고 공급하는 기업이다.

UBS, AVGO 주식에 대한 낙관적 전망 유지

아르쿠리는 브로드컴이 앤트로픽을 위한 일부 AI 칩 주문을 풀랙 시스템에서 보다 표준화된 ASIC 구성으로 변경했다고 밝혔다. 이러한 변경은 단기 매출을 감소시키지만, 새로운 구성은 더 높은 이익률을 제공한다.

이러한 변화로 인해 그는 브로드컴의 앤트로픽 관련 매출 전망을 하향 조정했다. 애널리스트는 이제 2026년에 약 80억 달러, 2027년에 220억 달러를 예상하는데, 이는 이전 전망치인 210억 달러와 230억 달러에서 하향된 수치다. 대부분의 하향 조정은 거래의 초기 확대 단계가 더디게 진행되는 것을 반영한다. 아르쿠리는 또한 AVGO의 2027 회계연도 AI 매출 전망을 1,450억 달러에서 1,330억 달러로 낮추고, 2027년 주당순이익 전망도 21.14달러로 소폭 하향 조정했다.

전망치 하향에도 불구하고 UBS는 여전히 브로드컴이 월가 예상치인 약 220억 달러를 상회하는 매출 가이던스를 제시할 것으로 기대하고 있다. 아르쿠리는 또한 AVGO 주식에 대해 낙관적인 입장을 유지하며, 강력한 AI 수요가 향후 분기에도 시장 기대치를 지속적으로 상회하는 데 도움이 될 수 있다고 말했다. 그는 3분기에 AI 매출이 136억 달러에 달할 것으로 예상한다.

전반적으로 애널리스트는 최근 반도체 주식의 랠리가 업계 전반의 밸류에이션을 높였으며, 이는 일부 매출 전망을 낮췄음에도 불구하고 더 높은 목표주가를 뒷받침하는 데 도움이 되었다고 말했다.

AVGO는 매수하기 좋은 주식인가?

월가에서 브로드컴 주식은 지난 3개월간 26건의 매수와 4건의 보유 의견을 받아 강력 매수 컨센서스 등급을 유지하고 있다. AVGO 주식의 평균 목표주가는 477.81달러로, 현재 수준 대비 13.57%의 상승 여력을 나타낸다.