엔비디아 실적 발표에 시장 방향 달려...트럼프 신뢰 회복에 소비심리 급등

엔비디아(NVDA)의 실적 발표와 소비자 신뢰도 급등이 시장의 주요 관심사로 부상했다.

소비심리 급등

주요 내용은 다음과 같다:

• 투자자들은 오늘 장 마감 후 발표될 '엔비디아'의 실적에 주목하고 있다. 이번 실적은 주식시장과 AI 관련주의 단기 방향성을 결정할 전망이다.
• 엔비디아 주가는 차트상 2구간 하단에서 횡보하고 있다.
• RSI 지표는 실적 발표를 앞두고 과매수나 과매도 구간에 있지 않다.
• 실적 발표 후 강세론자들은 주가가 2구간을 돌파해 1구간으로 진입할 것으로 예상하는 반면, 약세론자들은 3구간으로 후퇴할 것으로 전망하고 있다.
• 최근 우려됐던 소비자 신뢰도가 트럼프 대통령에 대한 신뢰 회복과 함께 반등했다. 구체적으로:
  • 소비자신뢰지수가 시장 예상치 87.0을 크게 상회한 98.0을 기록했다.
  • 전월 대비 12.3포인트 급등해 4년래 최대 상승폭을 기록했다.
  • 향후 6개월 소비자기대지수는 14년래 최대 상승폭을 보였으며, 소득계층과 연령대 전반에 걸쳐 개선세를 보였다.
  • 이러한 소비심리 개선은 트럼프 대통령이 중국과의 '역대급 딜'에 합의한 데 따른 것이다. 미국 소비자들의 저가 중국산 제품 선호 현상이 반영된 것으로 분석된다.
  • 특히 공화당 지지자들 사이에서 중국산 제품 공급 유지를 위한 트럼프의 대중 합의에 대한 신뢰가 회복된 것으로 나타났다.
• 분석에 따르면 소비자 신뢰도 상승은 단기적으로 주식시장에 긍정적이나, 그 배경이 된 요인들은 장기적으로 미국에 부정적 영향을 미칠 수 있다. 중국에 대한 유예기간이 90일에 불과하다는 점에 주목할 필요가 있다. 월가에서는 트럼프가 결국 양보할 것이라는 전망이 우세하며 이를 'TACO'(Trump Always Chickens Out)로 부르고 있다. 그러나 트럼프가 더 나은 조건을 요구할 가능성도 상당히 높아 이 경우 주식시장이 다시 하락할 수 있다.
• 오늘 오후 2시(ET)에 발표되는 FOMC 의사록도 시장에 영향을 미칠 수 있다.

매그니피센트7 자금 흐름

장 초반 애플(AAPL), 알파벳 C클래스(GOOG), 테슬라(TSLA), 엔비디아(NVDA)는 긍정적인 자금 흐름을 보이고 있다.

아마존(AMZN), 마이크로소프트(MSFT), 메타플랫폼스(META)는 중립적인 자금 흐름을 나타내고 있다.

SPY와 QQQ ETF도 긍정적인 자금 흐름을 보이고 있다.

주식시장 투자심리

투자자들은 SPY와 QQQ의 자금 흐름을 파악함으로써 투자 우위를 확보할 수 있다. 스마트머니의 주식, 금, 원유 매수 시점을 파악하면 더 큰 이점을 얻을 수 있다.

비트코인

비트코인은 박스권 흐름을 보이고 있다.

아로라 보호밴드와 투자전략

투자자들은 과거가 아닌 미래를 주시해야 한다. 당사의 보호밴드는 모든 데이터, 지표, 뉴스, 교차흐름, 모델, 분석을 투자자가 쉽게 실행할 수 있는 분석 프레임워크로 제공한다.

우량 장기 포지션은 유지하되, 개별 위험 선호도에 따라 현금이나 국채, 단기 전술적 거래, 단중기 헤지를 포함하는 보호밴드 전략을 고려해야 한다.

전통적 60/40 포트폴리오

현 시점에서 장기 채권 전략적 배분은 인플레이션을 감안한 위험조정수익률 측면에서 매력적이지 않다.

전통적인 주식 60%, 채권 40% 배분을 선호하는 투자자는 우량 채권과 5년 이하 만기 채권에 집중하는 것이 바람직하다.