모기지 금리 상승에도 톨 브라더스 주식 매수 기회... 애널리스트 전망

웨드부시(Wedbush)의 제이 맥캔리스(Jay McCanless) 애널리스트는 톨 브라더스(Toll Brothers, Inc.)(NYSE:TOL)에 대한 투자의견을 중립에서 아웃퍼폼으로 상향 조정하고, 목표주가를 148달러에서 175달러로 올렸다.

애널리스트는 최근 모기지 금리 상승으로 인한 주가 하락이 매수 기회를 제공했다고 밝혔다.

최근 주식시장이 사상 최고치를 기록한 것이 수요에 긍정적인 영향을 미칠 수 있다고 분석했다. 또한 톨 브라더스의 상장 경쟁사들로부터 최근 긍정적인 수요 관련 언급이 있었다고 덧붙였다.

맥캔리스 애널리스트는 평균적인 톨 브라더스 구매자들이 대부분의 주택건설업체 고객들과 달리 월 납입금보다는 개인의 재정 상황에 더 주목한다고 지적했다.

2024 회계연도 4분기에 대해 애널리스트는 톨 브라더스의 주택 인도 예상 범위인 3,275~3,375채 중 상단으로 전망치를 상향 조정했다. 다만 이 높은 추정치에는 허리케인 관련 리스크가 있을 수 있다고 언급했다.

그러나 밀턴(Milton)과 헬렌(Helene) 허리케인의 전반적인 영향은 미미했던 것으로 보인다.

2025 회계연도에 대해서는 가격 결정력이 지속될 것으로 예상됨에 따라 주택 총이익률 전망치를 26.7%에서 26.8%로 상향 조정했다고 애널리스트는 덧붙였다.

애널리스트는 2025 회계연도 매출 전망치를 106억 7,000만 달러에서 107억 3,500만 달러로, 주당순이익(EPS) 전망치를 14.86달러에서 15.00달러로 각각 상향 조정했다.