팔로알토 주가 급등...증권가 `강한 성장세와 사이버아크 인수로 추가 상승 가능`

팔로알토 네트웍스(NASDAQ:PANW)가 4분기 실적 전망치 상회와 강력한 가이던스 제시 후 주가가 상승세를 보이고 있다.

실적 발표 이후 다수의 월가 애널리스트들이 이 회사에 대한 긍정적 전망을 재확인했다. 대부분 매수 의견을 유지하며 회사의 실적과 성장 전망에 대한 신뢰를 표명했다.

니드햄의 마이크 시코스 애널리스트는 매수 의견과 230달러의 목표가를 유지했다. 로젠블랫의 캐서린 트레브닉도 매수 의견을 유지하면서 목표가를 215달러에서 225달러로 상향 조정했다. 웨스트파크 캐피털의 케이시 라이언은 보유 의견을 고수했다. 시티즌스 JMP의 트레버 월시는 시장수익률 상회 의견과 212달러의 목표가를 유지했다. 스코시아뱅크의 패트릭 콜빌은 섹터 수익률 상회 의견을 유지하며 목표가를 225달러에서 228달러로 상향했다.

반면 구겐하임의 존 디푸치는 매도 의견을 재확인했으나, 목표가는 130달러에서 135달러로 상향 조정했다. 스티펜스의 토드 웰러는 중립 의견과 205달러의 목표가를 유지했다. 웨드부시의 대니얼 아이브스는 아웃퍼폼 의견과 225달러의 목표가를 재확인했다. DA 데이비슨의 루디 케신저도 매수 의견을 유지하며 목표가 215달러를 고수했다. RBC 캐피털의 매튜 헤드버그는 아웃퍼폼 의견을 재확인하며 목표가를 232달러로 상향했다.

트루이스트의 주나이드 시디퀴는 매수 의견을 유지하며 목표가를 205달러에서 220달러로 상향했다. BMO 캐피털의 키스 바크만은 매수 의견을 유지하며 목표가를 225달러로 상향했다. 레이몬드 제임스의 애덤 틴들은 보유 의견을 재확인했다. 파이퍼 샌들러의 롭 D. 오웬스는 오버웨이트 의견과 225달러의 목표가를 유지했다. 골드만삭스의 가브리엘라 보르헤스는 매수 의견과 236달러의 목표가를 재확인했으며, 오펜하이머의 이타이 키드론은 아웃퍼폼 의견과 225달러의 목표가를 유지했다.

스코시아뱅크의 패트릭 콜빌은 팔로알토의 강력한 유기적 성장, 기록적인 RPO 증가, 제품 모멘텀, 마진 확대를 근거로 섹터 수익률 상회 의견을 재확인했다. 그는 인수에 대한 회의적인 시각을 일축하며 팔로알토를 소프트웨어 업계에서 최고의 장기 사이버보안 종목으로 평가했다.

BMO 캐피털의 키스 바크만은 7월 실적이 강세를 보인 후 팔로알토에 대한 긍정적 견해를 재확인했다. 특히 2026 회계연도 차세대 보안 연간반복수익(NGS ARR) 성장률 가이던스 26-27%와 사이버아크 인수 후 2028 회계연도 프로포마 FCF 마진 40% 이상을 강조했다. 그는 견고한 실적, 낮아진 기대치, 사이버보안의 중요성 증가를 근거로 목표가를 상향했다.

구겐하임의 존 디푸치는 팔로알토의 4분기 실적이 강력한 RPO와 함께 예상을 소폭 상회했다고 평가했다. 그러나 RPO 기간이 모멘텀 분석을 불명확하게 만든다고 경고했다. 2026 회계연도 가이던스가 예상을 상회하고 신규 ARR 성장을 시사하지만, 매도 의견을 유지하며 전망치를 상향 조정했다.

트루이스트의 주나이드 시디퀴는 4분기 매출, RPO, NGS ARR이 모두 예상을 상회한 후 팔로알토의 목표가를 상향하며 매수 의견을 재확인했다. SASE, XSIAM, 소프트웨어 방화벽이 모멘텀을 주도했으며, 2026 회계연도 가이던스는 150억 달러 ARR 목표에 대한 신뢰를 강화했다고 평가했다.

로젠블랫의 캐서린 트레브닉은 매출, NGS ARR, EPS 등 4분기 실적이 전반적으로 예상을 상회하고 2026 회계연도 가이던스도 기대치를 웃돈 후 팔로알토에 대한 매수 의견을 재확인했다. 그는 플랫폼화 강점과 사이버아크 시너지가 2028 회계연도 40% 이상의 FCF 마진을 뒷받침할 것이라며 목표가를 상향했다.

주가 동향: PANW는 화요일 마지막 거래에서 3.35% 상승한 182.04달러에 거래되고 있다.