텍사스인스트루먼트 실적 발표 앞두고 시장 관심 고조

텍사스인스트루먼트(TI, NASDAQ:TXN)가 2025년 4월 23일 수요일 분기 실적을 발표할 예정이다. 다음은 실적 발표를 앞두고 투자자들이 주목해야 할 주요 내용이다.

증권가는 텍사스인스트루먼트의 주당순이익(EPS)이 1.07달러에 이를 것으로 전망하고 있다.

텍사스인스트루먼트 매수 측은 이 전망치를 상회하는 실적과 함께 다음 분기에 대한 긍정적 가이던스 또는 성장 전망이 제시되기를 기대하고 있다.

신규 투자자들은 주가에 가장 큰 영향을 미치는 것이 실적 예상치 충족 여부가 아닌 향후 전망(가이던스)일 수 있다는 점에 유의해야 한다.

이전 실적

지난 분기 텍사스인스트루먼트는 EPS가 예상보다 0.10달러 높았으나, 다음날 주가는 7.52% 하락했다.

다음은 텍사스인스트루먼트의 과거 실적과 이에 따른 주가 변동이다:

주가 동향

4월 21일 기준 텍사스인스트루먼트의 주가는 145.61달러를 기록했다. 최근 52주 동안 주가는 15.56% 하락했다. 이러한 부진한 수익률로 인해 장기 주주들은 이번 실적 발표를 앞두고 우려를 표명하고 있다.

증권가 의견

투자자들에게 시장 분위기와 업계 기대치를 파악하는 것이 중요하다. 다음은 텍사스인스트루먼트에 대한 최신 분석이다.

9개 증권사의 평가를 종합한 투자의견은 '중립'이다. 평균 목표주가는 190.56달러로, 현재가 대비 30.87%의 상승여력을 시사한다.

경쟁사 비교

주요 경쟁사인 어드밴스드 마이크로 디바이스(AMD)와 퀄컴의 투자의견과 목표주가를 비교하면 다음과 같다.

• AMD는 '비중확대' 의견으로, 평균 목표주가 145.8달러는 0.13%의 상승여력을 나타낸다.
• 퀄컴은 '매수' 의견으로, 평균 목표주가 189.14달러는 29.89%의 상승여력을 보여준다.

경쟁사 지표 비교

핵심 요약:

텍사스인스트루먼트는 매출성장률에서 경쟁사 중 최하위를 기록했다. 매출총이익은 중간 수준이며, 자기자본이익률은 경쟁사 중 중위권을 기록했다.

기업 개요

달라스에 본사를 둔 텍사스인스트루먼트는 매출의 95% 이상을 반도체에서 창출하며, 나머지는 계산기 사업에서 발생한다. 동사는 세계 최대 아날로그 칩 제조업체로, 음향과 전력 등 실제 신호를 처리하는 칩을 생산한다. 또한 다양한 전자기기에 사용되는 프로세서와 마이크로컨트롤러 시장에서도 선도적 지위를 차지하고 있다.

재무 현황

시가총액: 업계 평균 대비 낮은 시가총액으로 인한 과제에 직면해 있다.

매출 동향: 2024년 12월 31일 기준 3개월간 매출은 1.72% 감소했다. 이는 정보기술 섹터 내 경쟁사 평균을 하회하는 수준이다.

순이익률: 29.92%의 높은 순이익률을 기록해 업계 평균을 상회하며, 강력한 수익성과 효율적인 비용관리를 보여주고 있다.

자기자본이익률(ROE): 7.02%의 ROE로 업계 기준을 상회하는 우수한 재무성과를 보여주고 있다.

총자산이익률(ROA): 3.39%의 ROA는 업계 평균을 하회하며, 자산 활용의 효율성 개선이 필요한 상황이다.

부채 관리: 부채비율이 0.8로 업계 평균을 크게 상회해 재무 레버리지에 대한 우려가 제기되고 있다.