마이크로소프트 실적 발표 앞두고 시장 기대감 고조

마이크로소프트(NASDAQ:MSFT)가 2025년 7월 30일 수요일 분기 실적을 발표할 예정이다. 실적 발표를 앞두고 투자자들이 주목해야 할 핵심 사항을 살펴본다.

증권가는 마이크로소프트의 주당순이익(EPS)이 3.37달러에 달할 것으로 전망하고 있다.

투자자들은 마이크로소프트가 예상치를 상회하는 실적과 함께 다음 분기에 대한 긍정적인 가이던스를 제시할 것으로 기대하고 있다.

신규 투자자들은 실적도 중요하지만 시장 반응이 주로 향후 전망에 따라 좌우된다는 점을 이해할 필요가 있다.

과거 실적 추이

지난 실적 발표에서 마이크로소프트는 EPS가 예상보다 0.24달러 높았으며, 이에 따라 다음 거래일 주가는 7.63% 상승했다.

마이크로소프트의 과거 실적과 주가 변동은 다음과 같다:

주가 동향

7월 28일 기준 마이크로소프트 주가는 512.5달러를 기록했다. 52주 동안 주가는 23.4% 상승했다. 이러한 긍정적인 수익률을 고려할 때 장기 주주들은 이번 실적 발표를 앞두고 만족할 만한 상황이다.

마이크로소프트에 대한 애널리스트 견해

투자자들에게 시장 분위기와 업계 기대치를 파악하는 것이 중요하다. 마이크로소프트에 대한 최신 분석을 살펴보면 다음과 같다.

총 40명의 애널리스트가 평가한 마이크로소프트의 투자의견은 '아웃퍼폼'이다. 1년 목표주가 평균은 540.42달러로, 현재가 대비 5.45%의 상승 여력이 있는 것으로 분석됐다.

경쟁사 대비 분석

주요 경쟁사인 오라클, 서비스나우, 팔로알토네트웍스의 애널리스트 평가와 1년 목표주가를 살펴보면 다음과 같다.

• 오라클은 '매수' 의견으로, 1년 목표주가 224.53달러는 현재가 대비 56.19% 하락을 시사한다.
• 서비스나우는 '아웃퍼폼' 의견으로, 1년 목표주가 1132.9달러는 현재가 대비 121.05% 상승을 시사한다.
• 팔로알토네트웍스는 '아웃퍼폼' 의견으로, 1년 목표주가 215.4달러는 현재가 대비 57.97% 하락을 시사한다.

경쟁사 비교 분석 요약

주요 시사점:

마이크로소프트는 경쟁사 중 매출 성장률이 최상위권이며, 매출총이익은 중간 수준, 자기자본이익률은 하위권을 기록했다.

마이크로소프트 기업 개요

마이크로소프트는 소비자 및 기업용 소프트웨어를 개발하고 라이선스를 제공하는 기업이다. 윈도우 운영체제와 오피스 생산성 제품군으로 유명하다. 회사는 3개의 주요 부문으로 구성되어 있다: 생산성 및 비즈니스 프로세스(기존 마이크로소프트 오피스, 클라우드 기반 오피스 365, 익스체인지, 쉐어포인트, 스카이프, 링크드인, 다이나믹스), 인텔리전트 클라우드(Azure IaaS 및 PaaS, 윈도우 서버 OS, SQL 서버), 개인용 컴퓨팅(윈도우 클라이언트, Xbox, 빙 검색, 디스플레이 광고, 서피스 노트북, 태블릿, 데스크톱).

마이크로소프트의 재무 성과

시가총액: 업계 평균을 상회하는 시가총액을 보유하고 있어 경쟁사 대비 규모와 시장 지위가 우수하다.

매출 성장: 2025년 3월 31일 기준 13.27%의 매출 성장률을 기록했으며, 이는 정보기술 섹터 내 경쟁사 평균을 상회하는 수준이다.

순이익률: 36.86%의 높은 순이익률을 기록해 업계 평균을 상회하며, 뛰어난 수익성과 비용 관리 능력을 보여주고 있다.

자기자본이익률(ROE): 8.27%의 ROE를 기록해 주주자본의 효율적 활용을 입증했다.

총자산이익률(ROA): 4.71%의 ROA를 기록해 업계 기준을 상회하며 효율적인 자산 관리를 보여주고 있다.

부채 관리: 부채비율 0.19로 업계 평균 이하를 유지하며 안정적인 재무 전략을 구사하고 있다.