뱅크 오브 아메리카, 팔란티어 주식에 또다시 북 두드리다

팔란티어(NASDAQ:PLTR) 주가가 화요일 거래에서 6% 반등하고 있다. 이는 11월 초 이후 약 30% 급락했던 주가가 회복세를 보이는 것이다. 최근 약세에도 불구하고 전반적인 추세는 여전히 강세를 유지하고 있으며, PLTR은 지난 3년간 1,750% 이상 상승했다.

오늘의 상승은 팔란티어가 또 다시 뛰어난 분기 실적을 발표한 데 따른 것으로, 4분기 주요 지표와 전망치 모두 예상을 상회했다. 매출은 14억 달러로 전년 대비 69.2% 증가했으며 예상치를 6천만 달러 웃돌았다. 미국 매출은 전년 대비 93%, 전분기 대비 22% 증가한 10억 7,600만 달러를 기록했다. 이 중 미국 상업 부문 매출은 전년 대비 137%, 전분기 대비 28% 급증한 5억 700만 달러를 기록했으며, 미국 정부 부문 매출은 전년 대비 66%, 전분기 대비 17% 증가한 5억 7,000만 달러를 기록했다. 조정 주당순이익은 0.25달러로 예상치를 0.02달러 상회했다.

전망을 보면, 팔란티어는 1분기 매출을 15억 3,200만 달러에서 15억 3,600만 달러로 예상하고 있으며, 이는 증권가 전망치인 13억 3,000만 달러를 크게 웃도는 수치다. 2026년 전체 연도 매출은 71억 8,200만 달러에서 71억 9,800만 달러 범위로 예상되며, 이 역시 컨센서스 추정치인 62억 8,000만 달러를 상회한다.

팔란티어는 이제 강력한 실적 발표를 정례화하고 있지만, 동시에 많은 증권가 관계자들이 주저하는 밸류에이션을 갖게 되었다. 그러나 뱅크오브아메리카의 마리아나 페레즈 모라 애널리스트는 그러한 그룹에 속하지 않았다.

실제로 상위 3% 증권가 전문가에 속하는 페레즈 모라는 팔란티어를 꾸준히 지지해왔으며, 최신 실적이 "느린 적응자들에 대한 경고"를 나타낸다고 생각한다.

"행동에는 결과가 따른다. 팔란티어의 경우 시장 진출 방식, 제품 개발, 그리고 AI 의사결정 지원자로서의 의도적인 행동들이 계속해서 기하급수적인 성장으로 이어지고 있다"고 5성급 애널리스트는 말한다. "우리는 PLTR의 2025년 Rule of 40 점수 106%와 2026년 전망치 118%를 동종 업체들에 대한 경고로 본다. 'AI 기업'이 되려면 실질적인 결과가 수반되어야 한다. AI 기업들에 대한 시장의 관계가 계속 변동성을 보이고 있지만, 우리는 이러한 실적이 PLTR을 혼란 속에서 살아남고 번영할 기업 중 하나로 확고히 자리매김시킨다고 본다."

페레즈 모라는 강력한 성장을 지속하고 있는 미국 정부 사업을 높이 평가하며, ShipOS와 같은 신규 계약이 이러한 모멘텀이 이제 막 시작되었음을 시사한다고 본다. 한편, 전쟁부(DoW)는 속도, 상업적 조건, 효율성, 측정 가능한 성과에 초점을 맞춘 새로운 시대를 주도하고 있다. 방산 업체들이 다년간 고정 가격 계약을 받으면서 비용 통제와 공급망 관리가 중요해지고 있다. 애널리스트는 팔란티어의 성과 및 비용 절감 기반 지불 조건이 계약업체들이 회사와 파트너십을 맺는 데 매력적인 인센티브를 제공한다고 믿는다.

또한 페레즈 모라는 DoW의 탄약, 무기, 함선, 자율 시스템에 대한 수요 확대를 지원하기 위해 새로운 공장들이 가동되면서 제조 OS인 "Warp Speed"에 대한 "상승 잠재력"을 보고 있다.

약세론자들은 경쟁사들이 더 똑똑해지고 격차를 좁히고 있다고 주장하지만, 팔란티어가 "확대되는 해자로 확고히 자리잡고 있기" 때문에 페레즈 모라는 실제로 격차가 확대되고 있다고 본다. 경쟁은 불가피하게 증가할 것이지만, 회사의 산업별 인사이트는 각 고객 사용 사례와 함께 복리로 증가한다. "우리는 이러한 공격적인 혁신/학습 사이클이 다른 업체들이 오르려고 시도하기에 더 가파른 부가가치 곡선을 만든다고 믿는다"고 페레즈 모라는 덧붙였다.

이에 따라 페레즈 모라는 PLTR에 대한 강세 매수 의견을 유지하고 있으며, 목표주가 25달러는 주가가 추가로 55% 상승할 여지가 있음을 시사한다. (페레즈 모라의 실적 기록을 보려면 여기를 클릭)

그녀의 목표주가는 증권가에서 가장 높은 수준에 속하며, 평균 목표주가는 190.24달러로 향후 12개월간 22% 상승 여력을 가리킨다. 전체적으로 이 주식은 매수 11건, 보유 6건, 매도 2건을 기반으로 중립 매수 컨센서스 등급을 받고 있다. (PLTR 주가 전망 참조)

면책조항: 이 기사에 표현된 의견은 전적으로 소개된 애널리스트의 의견이다. 이 콘텐츠는 정보 제공 목적으로만 사용되도록 의도되었다. 투자 결정을 내리기 전에 자체 분석을 수행하는 것이 매우 중요하다.