TSM, AAL, AEM... 이란-미국 휴전 시 급등 예상되는 3개 종목

오늘 로이터의 보도에 따르면 이란 전쟁을 종식시키기 위한 휴전 협정 초안이 워싱턴 D.C.와 테헤란 양측에 전달된 것으로 알려졌다.

이 협정에는 즉각적인 휴전이 계획되어 있으며, 이후 보다 포괄적인 합의가 뒤따를 것으로 이해된다. 다른 보도에서는 45일간의 휴전이 추진 중일 수 있다고 전했다.

JD 밴스 미국 부통령이 파키스탄 중재자들과 함께 협상에 참여하고 있는 것으로 알려졌지만, 중요한 호르무즈 해협 개방이 합의의 일부가 될지는 불분명하다.

그러나 이 모든 것은 화요일 저녁까지 호르무즈 해협을 재개방하라는 새로운 트럼프 최후통첩을 앞두고 미국과 이란이 호전적인 언사를 주고받는 가운데 나온 것이다. 만약 그렇지 않으면 전쟁이 더욱 확대될 수 있다.

하지만 긍정적으로 생각하며, 휴전이 발표될 경우 급등할 수 있는 세 가지 주식을 살펴보자.

TSMC

주요 반도체 기업 TSMC(TSM)는 미국과 이란 간 한 달간의 분쟁으로 인한 경제적 불확실성에 타격을 받았다. TSM은 AI 성장과 칩 기술 수요에 힘입어 지난 12개월 동안 주가가 130% 이상 급등했다. 그러나 최근 3개월 동안은 3.5% 상승에 그쳤다.

전쟁이 글로벌 공급망에 미치는 영향에 대한 우려와 더 중요하게는 걸프 지역의 가스 시설이 공격받으면서 헬륨 부족으로 생산이 타격을 받을 수 있다는 우려가 주가에 영향을 미쳤다. 이로 인해 천연가스 부산물이자 반도체 제조에 필수적인 헬륨의 공급이 줄어들면서 가격이 상승했다.

헬륨은 반도체 제조에 적합한 조건을 만드는 데 필수적이다. 여기에는 리소그래피 공정 중 안정적인 진공 환경 조성, 반도체 재료 냉각, 칩의 무결성과 품질을 손상시킬 수 있는 열 응력 감소가 포함된다. 또한 5나노미터 미만 칩 제조에서 누출 감지에도 사용된다. 간단히 말해, 헬륨 없이는 첨단 프로세서를 만들 수 없다.

휴전은 이러한 우려를 완화하고 TSM 주가가 이전의 상승 궤도를 회복하는 데 도움이 될 수 있다.

아메리칸 항공

아메리칸 항공(AAL)은 최근 3개월 동안 주가가 30% 급락했다. 2월 28일 미국과 이스라엘의 이란 공격 개시 이후 주가는 약 13달러에서 11달러로 하락했다.

이는 전쟁 시기, 특히 해외 휴가와 자신과 가족에게 안전하지 않을 목적지를 고려하는 사람들에게서 항상 나타나는 소비자 신뢰도 하락의 영향 때문이다. 급등하는 유가는 항공유 비용 증가로 인해 항공사에도 영향을 미친다. 실제로 미국 최대 항공사들은 진행 중인 미국-이스라엘-이란 전쟁으로 인한 에너지 가격 급등으로 올해 항공유에 110억 달러를 추가로 지출할 것으로 예상된다.

미국 항공사들은 지난 20년 동안 항공유 가격 헤징을 중단했기 때문에 항공유 가격 상승에 특히 취약하다. 연료가 인건비 다음으로 항공사의 두 번째로 큰 비용이라는 점을 고려하면 이는 매우 중요하다.

휴전이 이루어지더라도 유가는 한동안 높은 수준을 유지할 가능성이 크다. 그러나 적대 행위와 걸프에서 키프로스, 터키에 이르는 국가들에 대한 공격이 중단되면 바쁜 여름 시즌을 앞둔 항공사들에게는 안도가 될 것이다.

애그니코 이글 마인스

금 채굴업체 애그니코 이글 마인스(AEM)는 2월 28일 약 251달러에서 208달러로 주가가 급락했다. 경제적, 정치적 불확실성 시기에 투자자들이 안전자산을 찾으면서 금 가격이 급등한 덕분에 지난 12개월 동안 주가가 109% 급등했다.

이란 전쟁이 그러한 경제적, 정치적 위협 중 하나임에도 불구하고 금 가격은 분쟁으로 타격을 받았다. 증권가는 이것이 높은 유가로 인한 것이라고 분석하는데, 유가 상승은 더 높은 인플레이션 가능성과 이를 억제하기 위한 더 높은 금리 필요성을 높인다. 금 가격은 낮은 금리 환경에서 더 나은 성과를 내는 경향이 있다.

휴전은 시간이 지남에 따라 유가 하락을 가져와 금 가격에 도움이 될 수 있다. 낮은 유가는 더 많은 경제 활동을 촉진할 수 있으며, 이는 금과 금속 채굴업체에 긍정적일 것이다.