애널리스트들, 스노우플레이크 2분기 실적 발표 앞두고 목표주가 상향...수요 안정세 전망

RBC 캐피털(RBC)과 제프리스(JEF)는 클라우드 기반 데이터 플랫폼 제공업체 스노우플레이크(SNOW)의 2027 회계연도 2분기 실적 발표를 앞두고 매수 의견을 재확인하고 목표주가를 상향 조정했다. 예를 들어, 제프리스의 4성급 애널리스트 브렌트 틸은 목표주가를 310달러에서 385달러로 올렸으며, 이는 약 17%의 상승 여력을 시사한다. 틸은 20개 스노우플레이크 파트너사를 대상으로 한 조사에서 핵심 수요가 전 분기 대비 안정적으로 유지되고 있음을 확인했다.

월가는 스노우플레이크 2분기 실적에 무엇을 기대하나

스노우플레이크의 2분기 실적은 2026년 9월 2일 수요일 장 마감 후 발표될 예정이다. 2027 회계연도 1분기 동안 회사는 전년 동기 대비 33% 증가한 13억9000만 달러의 매출을 기록했다. 2027 회계연도 2분기에는 애널리스트들이 매출이 전년도 11억4000만 달러에서 30% 증가한 14억8000만 달러를 기록할 것으로 예상한다. 또한 주당순이익은 전년도 0.35달러에서 29% 증가한 0.45달러를 기록할 것으로 전망된다.

제프리스, 스노우플레이크 주식에 대한 낙관적 전망 유지

틸은 팁랭크스가 추적하는 1만2000명 이상의 월가 애널리스트 중 2,466위, 즉 상위 20%에 랭크되어 있다. 목표주가 상향 조정의 근거로 애널리스트는 파트너사 조사 결과 데이터 엔지니어링 활동이 증가한 것으로 나타났다고 밝혔다. 다시 말해, 스노우플레이크 고객들이 데이터 파이프라인과 플랫폼 구축, 이동, 준비와 관련된 작업을 더 많이 수행하고 있다는 의미다.

제프리스 애널리스트는 스노우플레이크가 단기적인 도전에 직면해 있음에도 불구하고 긍정적인 입장을 유지한다고 밝혔다. 이는 전년 동기 대비 더 어려운 비교 기준 때문이다. 또한 스노우플레이크 주가가 연초 대비 약 50% 상승해 주당 329달러를 기록하고 있다는 점도 있다.

RBC 캐피털, 코코의 급속한 확산에 낙관적

마찬가지로 RBC 캐피털의 5성급 애널리스트 매튜 헤드버그는 스노우플레이크 주식에 대한 매수 의견을 유지했다. 그는 목표주가를 313달러에서 372달러로 상향 조정했으며, 이는 약 13%의 상승 여력을 시사한다.

헤드버그는 코코가 계속해서 광범위한 채택을 누리고 있다고 언급했다. 이는 스노우플레이크의 에이전틱 데이터 코딩 분석 도구다. 회사는 6월에 이 도구를 코텍스 코드에서 리브랜딩했다.

게다가 애널리스트는 스노우플레이크 실적이 시장 컨센서스 추정치를 초과할 가능성이 높다고 믿는다. 그는 AI, 사이버보안, 데이터 인프라 관련 기업들과의 조사를 바탕으로 이에 대해 긍정적이다.

스노우플레이크 주식은 지금 매수하기 좋은가

월가 전반에 걸쳐 스노우플레이크 주식은 애널리스트들의 컨센서스 등급에 따라 강력 매수를 유지하고 있다. 이는 지난 3개월 동안 36명의 애널리스트가 제시한 33건의 매수와 3건의 보유 의견으로 구성된다.

그러나 평균 스노우플레이크 목표주가 317.38달러는 약 4%의 하락 여력을 시사한다(스노우플레이크 주가 전망 참조).