미즈호, 5000억 달러 규모 자금 조달로 데이터센터 구축 가속화에 따라 보유해야 할 AI 주식 3종목 선정

엔비디아(NVDA), 크레도 테크놀로지(CRDO), 델 테크놀로지스(DELL)는 미즈호증권이 AI 인프라 지출의 다음 단계를 활용하기 위한 선호 투자 대상으로 꼽은 종목들이다. 미즈호증권 애널리스트 비제이 라케시는 최근 보고서에서 세 종목 모두에 대해 비중확대 의견을 재확인하며 "대규모 AI 데이터센터 확대로 2027/28년 엔비디아, 크레도, 델의 컨센서스 추정치 상향 여지가 있다"고 밝혔다. 미즈호증권은 대규모 AI 데이터센터 구축이 인프라 수요 증가를 견인할 것으로 전망한다.

라케시는 팁랭크스에서 5성급 애널리스트로 추적 대상 12,495명의 애널리스트 중 12위를 기록하고 있다. 그의 적중률은 64%이며 평균 수익률은 68.20%다.

1. 엔비디아, 5000억 달러 규모 금융 지원으로 수혜 전망

미즈호증권은 엔비디아가 발표한 새로운 금융 채널의 주요 수혜자가 될 것으로 본다. 엔비디아는 아폴로(APO), 블랙록(BLK), 블랙스톤(BX), 브룩필드(BN), 골드만삭스(GS), KKR(KKR)과의 파트너십을 통해 시간이 지남에 따라 AI 인프라에 5000억 달러 이상의 제3자 자본을 동원할 수 있다고 밝혔다.

라케시는 보수적으로 20%만 전환되더라도 2027년에 약 1000억 달러의 추가 수요가 발생할 것으로 추정한다. 그는 또한 이러한 금융 지원이 네오클라우드 기업과 델 테크놀로지스(DELL) 같은 서버 제조업체가 새로운 AI 용량에 자금을 조달하기 쉽게 만들 것으로 예상한다.

따라서 그는 이러한 프로젝트가 진행됨에 따라 엔비디아의 2027년 및 2028년 추정치가 상향될 여지가 있다고 본다.

2. 크레도, AI 네트워킹에서 더 큰 수혜 기대

크레도는 AI 데이터센터 내부에서 필요한 연결성 증가로 수혜를 입을 전망이다. 미즈호증권은 800G 및 1.6T 연결성에 대한 지속적인 수요와 함께 능동형 전기 케이블 및 광학 기술의 채택 확대를 예상한다.

미즈호증권은 또한 네오클라우드 고객으로부터의 기회 증가를 전망한다. 크레도 경영진은 이러한 고객들이 향후 분기와 연도에 걸쳐 매출에 점점 더 중요한 기여자가 될 것으로 예상한다고 밝혔다.

3. 델, AI 서버 수요 증가로 수혜 전망

델은 엔비디아 및 크레도와는 다른 위치에 있지만, 미즈호증권은 동일한 AI 지출 사이클이 델의 사업을 뒷받침할 것으로 본다. 미즈호증권은 네오클라우드 및 AI 서버 구축 확대가 델의 2027년 및 2028년 추정치 상향 여지를 만들 것으로 예상한다.

미즈호증권은 또한 새로운 금융 지원 체계가 서버 주문자상표부착생산 업체들에게 자본 접근을 용이하게 할 수 있다고 본다. 이는 델과 같은 기업이 대규모 AI 인프라 프로젝트에 참여하는 데 도움이 될 수 있다.

월가는 어떤 주식을 선호하나

팁랭크스 비교 도구에 따르면, 엔비디아는 적극매수 컨센서스를 받았으며 평균 목표주가 304.67달러 대비 43.00% 상승 여력이 있다. 크레도 역시 적극매수 등급을 받았으며 295.77달러 대비 31% 상승 여력이 있다. 한편 델은 보통매수 컨센서스를 받았으며 평균 목표주가 496.53달러 기준 10%로 세 종목 중 가장 낮은 상승 여력을 보인다.