HSBC, 코어위브 목표가 70% 하향...고객 집중도 우려

코어위브(NASDAQ:CRWV)의 주가가 금요일 하락세를 보였다. 이는 HSBC가 발표한 비관적인 투자의견이 영향을 미친 것으로 보인다.

주요 내용

HSBC는 코어위브에 대해 투자의견 리듀스와 함께 목표주가 32달러를 제시했다. 이는 직전 종가 대비 70% 이상 하락한 수준이다.

HSBC의 애널리스트 아비셱 슈클라는 코어위브의 제한적인 고객 기반이 회사의 사업 모델을 약화시킨다고 우려를 표명했다. CNBC에 따르면 코어위브의 매출은 마이크로소프트, 오픈AI, 엔비디아 등 소수 고객에 집중되어 있다. 이들 고객사는 코어위브의 소프트웨어 서비스를 이용하지 않는 것으로 알려졌는데, 이는 회사의 가치 제안을 약화시키고 고객 유지에도 불리하게 작용할 수 있다고 분석했다.

슈클라 애널리스트는 2025년 1분기 기준 마이크로소프트가 코어위브 매출의 72%를 차지했으며, 마이크로소프트와 오픈AI가 회사 수주잔고의 대부분을 차지하고 있다고 지적했다. HSBC는 또한 2025년 3월 상장 이후 240% 이상 급등한 주가에 대해 고평가 우려를 제기했다.

주가 동향

코어위브 주식은 집필 시점 기준 7.37% 하락한 122.46달러에 거래되고 있다.