카맥스 실적 발표 앞두고 시장 주목...EPS 0.66달러 전망

중고차 판매업체 카맥스(NYSE:KMX)가 오는 2025년 4월 10일 목요일 분기 실적을 발표할 예정이다.

증권가는 카맥스의 주당순이익(EPS)이 0.66달러에 달할 것으로 전망하고 있다.

카맥스 강세론자들은 회사가 이러한 전망치를 상회하는 실적을 발표하고, 다음 분기에 대한 긍정적인 가이던스나 성장 전망을 제시하기를 기대하고 있다.

주가에 가장 큰 영향을 미치는 것은 실적 예상치 충족 여부가 아닌 향후 전망이나 가이던스라는 점에 신규 투자자들은 주목할 필요가 있다.

과거 실적 개요

지난 분기 카맥스는 예상보다 0.20달러 높은 EPS를 기록했으며, 이에 따라 다음날 주가는 0.05% 상승했다.

다음은 카맥스의 과거 실적과 이에 따른 주가 변동을 보여준다:

주가 동향

4월 8일 기준 카맥스의 주가는 73.31달러를 기록했다. 52주 동안 주가는 2.82% 상승했다. 이러한 긍정적인 수익률을 고려할 때 장기 주주들은 이번 실적 발표를 앞두고 만족할 만한 상황이다.

애널리스트 전망

투자자들에게 시장 분위기와 업계 전망을 파악하는 것은 매우 중요하다. 다음은 카맥스에 대한 최신 분석이다.

4명의 애널리스트 의견을 종합한 카맥스의 투자의견은 '아웃퍼폼'이다. 평균 목표주가는 92.75달러로, 현재가 대비 26.52%의 상승여력이 있는 것으로 분석된다.

경쟁사 분석

펜스키 오토모티브 그룹, 머피 USA, 리시아 모터스 등 주요 경쟁사들의 애널리스트 평가와 1년 목표주가를 살펴보면 다음과 같다:

• 펜스키 오토모티브 그룹은 '언더퍼폼' 의견에 목표주가 156.67달러로 113.71%의 상승여력
• 머피 USA는 '중립' 의견에 목표주가 552.0달러로 652.97%의 상승여력
• 리시아 모터스는 '아웃퍼폼' 의견에 목표주가 394.71달러로 438.41%의 상승여력

종합 경쟁사 분석

주요 경쟁사들의 핵심 지표를 비교 분석한 결과는 다음과 같다:

주요 시사점:

카맥스는 경쟁사 중 매출 성장률이 가장 높고 매출총이익률도 최상위권을 기록했다. 다만 자기자본이익률은 경쟁사 대비 낮은 수준을 보였다.

기업 개요

카맥스는 약 250개의 매장을 통해 중고차와 신차를 판매, 금융, 서비스하는 기업이다. 1993년 서킷시티의 자회사로 설립되어 2002년 말 독립했다. 매출의 약 83%가 중고차 판매(2024 회계연도는 반도체 부족으로 79%), 13%가 도매(2024 회계연도는 19%)이며, 나머지는 보증 연장과 수리 서비스다. 2024 회계연도에 중고차 소매 판매 765,572대, 도매 판매 546,331대를 기록했다. 미국 최대 중고차 판매업체지만 2023년 기준 0-10년 차량 시장 점유율은 약 3.7%에 불과하며, 향후 몇 년 내 5% 이상으로 확대하는 것을 목표로 하고 있다. 본사는 버지니아주 리치먼드에 있다.

재무 분석

시가총액: 업계 평균을 상회하는 시가총액을 보유하고 있어 기업 규모와 시장 인지도가 높은 것으로 평가된다.

매출 성장: 2024년 11월 30일 기준 3개월간 매출 성장률은 1.22%를 기록했다. 이는 소비재 섹터 내 경쟁사 평균 대비 낮은 수준이다.

순이익률: 2.02%의 순이익률을 기록해 효율적인 비용 관리와 수익성을 보여주고 있다.

자기자본이익률(ROE): 2.02%의 ROE를 기록해 주주 자본의 효율적 활용을 보여주고 있다.

총자산이익률(ROA): 0.46%의 ROA를 기록해 자산 활용의 효율성을 입증했다.

부채 관리: 부채비율은 3.09로 업계 평균 이하를 기록해 건전한 재무구조를 보여주고 있다.